时间：2022-07-25 03:44:18
开篇：写作不仅是一种记录，更是一种创造，它让我们能够捕捉那些稍纵即逝的灵感，将它们永久地定格在纸上。下面是小编精心整理的12篇民生银行小额贷款，希望这些内容能成为您创作过程中的良师益友，陪伴您不断探索和进步。
温州商人李忠（化名）一直在持币观望。
此前，李忠成天琢磨“办一家银行”。之后，中国银监会《关于鼓励和引导民间资本进入银行业的实施意见》明确提出，“民营企业可通过发起设立、认购新股、受让股权、并购重组等多种方式投资银行业金融机构”。
但一半是火焰，一半是冰山。李忠陆续了解到，许多温州民营企业申办民营银行的努力开始得更早，但都遭遇一扇扇“玻璃门”、“弹簧门”，迄今无一遂愿。
最近李忠又有了新的盼头。国务院办公厅近日的《关于金融支持经济结构调整和转型升级的指导意见》（下称“金十条”）提出，“尝试由民间资本发起设立自担风险的民营银行、金融租赁公司和消费金融公司等金融机构”。这意味着，在民生银行成立18年之后，第二家真正意义上的民营银行即将破茧而生。
民资进军的“玻璃门”和“弹簧门”
经营了近20年打火机厂的李忠，经历了“温州制造”最辉煌的岁月，也积累了数亿元的个人财富。但近几年来，温州打火机业每况愈下，数量从3000多家快速萎缩至几十家，李忠也在2010年底被迫关门，成为一名纯粹的“投资客”。
抱着“什么赚钱快，就做什么”的初衷，李忠先后炒过楼、放过高利贷、投资拍过电影，但均是“快进快出”，总体盈亏不大。2012年4月，就在温州市金融综合改革试验区（下称“温州金改”）正式获批不久，一位朋友向李忠鼓吹，“温州有钱人多得很，几千亿资金找不到去处；温州企业更多，大量中小企业对资金如饥似渴。搞个既能吸收存款，又能发放贷款的银行，岂不是稳稳当当赚大钱吗？”
2010年3月，温州市侨联举行了温州华侨银行可行性研讨会，当地金融主管部门领导也悉数与会。根据筹建方案，温州华侨银行的特色是吸纳温州庞大的外汇储备，支持当地企业“走出去”。
2012年初，10多省（区、市）温州商会达成“抱团发展”的合作理念，决定成立温州现代商业控股银行，迅速募集到50亿元的注册资本，还先后向河北、内蒙古等地监管部门提交过注册申请。
2012年4月初，当地一度传出温州科技投资银行获批的消息。这家目前仍在筹备状态的民营银行，其定位是引导闲置资金进入科技产业，因为温州市拥有80多家光电企业，2015年规划产业集群产值要超过1000亿元。
2012年6月底，定位为服务“三农”的温州农业发展银行筹备会议召开，同时在当地进行路演。仅过了5天，筹备小组就收到8.75亿元的投资意向申请表，认股方包括当地建筑、电器、服装等行业的龙头企业和个人。
……
然而现实却是，除了1996年初成立的民生银行，目前没有第二家民营银行通过了“监管部门的审查批准”。
“理想很丰满，现实很骨感”，李忠用这句话来表达他对民资进入金融业的总体判断。让李忠及其合作伙伴难以理解的是，从2005年2月国务院出台的“非公经济36条”，到2010年5月的“新36条”，以及银监会随后的“实施细则”，都明确表示“民间资本进入银行业没有政策障碍”。但目前，除民生银行外的第二家民营银行仍未获得审查批准。
借“金十条”破题
作为中国银行业改革的一块“试验田”，民生银行多年来都是作为民资进入金融业的一个经典案例。但其成功的背后，恰恰反映了民间投资的不易。当年民生银行的成立，如果不是传奇红色资本家、全国政协原副主席、全国工商联主席经叔平的极力斡旋，民生银行也可能尚在筹备之中。
中国银监会披露的一组民间资本进入银行业的数据显示，截至2011年底，股份制商业银行和城市商业银行总股本中，民间资本占比分别为42%和54%；农村中小金融机构整体股权结构中民间资本占比达92%，其中农村合作金融机构股权结构中民间资本占93%。
但事实上，民间资本在金融业仍是“打酱油”的角色。
从大型商业银行和股份制商业银行的股权结构看，民间资本要么在首次公开募股（IPO）时申购成功，要么在二级市场买入股票，进而成为这些银行的股东。但实际上，绝大多数民间资本此时扮演的就是“股民”的角色，不仅难以履行对银行经营决策的投票权，而且获得的红利很少，同银行的几百亿、上千亿的盈利水平相比更是微不足道。
而在城商行、农村中小银行的股权结构中，民营股东数量众多，但绝对股份都很少，因此在当地几家主要国有企业作为大股东的背景下，民营股东也不可能有经营决策权；至于投资回报，绝大多数民营股东说，“多年未见分红，就当长期投资。”
此前，民间资本进入金融业也有另外的通道，比如小额贷款公司、典当行、担保公司等。这些被业内人士称为“影子银行”组成部分的非银行机构，设立的门槛相对较低，只需完成工商登记、在当地金融部门备案即可。但在中小企业融资难凸现的形势下，这些机构事实上都从事放贷业务，并且利率往往高于央行基准利率数倍，虽然盈利能力大都不错。这也是短短几年中，小额贷款公司迅速发展到近7000家的主要原因。
然而，进入小贷行业的绝大多数民间资本有着更多的追求――逐步转为真正的银行。小贷公司尽管“小日子”不错，但由于不能吸收存款、资本金受限、拆借资金成本很高等原因，注定永远长不大。这也让很多具有雄心壮志的企业家没有成就感。
如温州民营企业龙头正泰集团，在2008年12月发起成立乐清正泰小额贷款有限责任公司，虽然只有8名员工，每年可实现4000万～ 5000万元利润，但是在正泰集团老板南存辉的规划中，小贷公司只是过渡，最终目标是办一家自己的银行。
2012年10月，温州市公布了首批两家拟转为村镇银行的小贷公司名单，除了苍南联信小额贷款股份有限公司，就是乐清正泰小额贷款有限责任公司。温州市金融办主任张震宇曾表示，此名单根据小贷公司的贷款率、风险管理、经营等指标进行择优推荐，转为村镇银行的申报材料已经上报，但决定权在国家相关部委手中。
小微企业在我国经济发展的地位日益突出，成为解决就业问题的生力军和经济增长新的着力点。但是小微企业发展却面临融资难这一突出问题的困扰。虽然近年来中央及辽宁省政府采取多种措施鼓励和支持小微企业发展，但由于种种原因，融资难问题在全省仍格外突出，小微企业发展过程中始终存在资金缺口，而城市商业银行大都是从城市信用社发展起来，其成立的目标之一就是发展地方经济，因此城市商业银行对地方的产业布局、小微企业的发展以及资金需求等信息的了解有着天然的优势。经过近20年的发展，城市商业银行已经在地方具有一定的知名度和影响力，并且积累了一定的客户群体，在支持小微企业发展方面拥有天然的地缘和信息等方面的优势。本文以城市商业银行视角，探讨研究解决辽宁省小微企业融资难问题的方法。
二、辽宁省城市商业银行支持小微企业融资现状分析
首先，本文选取盛京银行作为辽宁省城市商业银行代表，选取北京银行和南京银行作为上市的城市商业银行代表，选取民生银行作为一直以来以服务小微企业作为发展目标的城市商业银行代表。根据《2013小微金融发展报告》，由于工行在四大国有商业银行中小微贷款总额和网点的总数超过其他银行，因此选取工商银行作为国有银行代表。用以分析2013年各典型银行小微企业融资水平(见表一)。可以看出，2013年末以盛京银行为代表的辽宁省城市商业银行在“小微贷款比上年增幅”和“小微贷款占全部贷款”比重两个角度都达到和略超过国有银行和全国银行类金融机构的平均水平，在一定程度上体现出城市商业银行小微金融的优势。但是比照小微贷款经营业绩突出的北京银行和民生银行还存在一定差距。但由于受到资本量和全部贷款总额的影响，盛京银行由于受到自身规模限制，支持小微企业贷款绝对值依然较小。其次，本文选取2014年辽宁省14家城市商业银行、全部金融机构以及中资全国性大型银行(包括四大国有银行、国家开发银行、交通银行和中国邮政储蓄银行)分析2014年辽宁省各银行机构小微企业融资水平(见表二)。可以看出，2014年全省14家城商行与全部中资全国性大型银行在“小额贷款占全部金融机构小额贷款比重”方面相差不大，城商行小微金融的优势尚未体现出来。就14家城商行内部来看，小微贷款占全部贷款比重水平不一，从0.22到0.73不等。从城商行小微企业贷款比年初增加来看，有两家城商行出现对小微贷款绝对量下降。综合分析表一及表二，2013年和2014年小额贷款占各项贷款余额的比重均较低，小微企业融资需求无法得到满足。可见，辽宁省城商行在支持小微企业贷款方面还存在一定的不足，导致其优势显现不明显。
三、辽宁省城市商业银行开展小微企业贷款存在的主要问题
1.城商行发展定位不清，为小微企业提供服务供给动力不足。城市商业银行建立的初衷就是服务地方经济，服务中小企业。然而城市商业银行在支持小微企业中优势并不明显。虽然在《关于进一步做好小微企业金融服务工作的指导意见》“两个不低于”目标的约束下城市商业银行小微贷款比重略高于其他银行和全国平均水平，但城商行由于受到和地方政府千丝万缕的联系，受到地方政府政绩制约，大多数城市商业银行都选择简单规模扩张和实现所谓跨地区经营，发展方向定位不清，易囿于所谓“做大做强”的发展框架中，没有为中小企业服务的动力。在为小微企业提供金融服务中易出现“断裂层”，这种现象导致了小微企业融资困难与城市商业银行发展缓慢同时存在。
2.小微信贷产品品种单一，同质化现象严重。目前在包括股份制银行和城市商业银行在内的众多银行中只有民生银行提出了“做民营企业的银行，小微企业银行、高端客户银行”的目标，明确了自己为小微企业服务的品牌特色。而辽宁地区城市商业银行在进行小微贷款品种设计上未能充分发挥出东北地区小微企业的特点，未能开发出适合东北地区小微企业的小额信贷产品。从小额信贷产品看，产品品种种类单一，产品设计内容雷同，未能体现出本地区小微企业融资需求特点，服务针对性不强。从支持小微企业产业来看，由于新兴产业尤其是具有高附加价值的高科技产业发展还不完善，财务制度还不健全、信誉度不高、加之可抵押物有限，导致贷款获得率并不高。从盛京银行的实际看，虽然其没有专门针对小微企业的贷款余额排名，但就其全部企业贷款前十位的行业和比例来看，批发和零售业、房地产和制造业位居前三位，合计占比达57.99%，可见小微企业能够获得信贷支持的仍以传统产业为主。
3.银企之间信息不对称，缺乏专业的小额信贷人才。小微企业由于具有融资金额小、资金周转时间短，融资频率高的特点，一方面要求城商行加大自身流动性管理，一方面要求其配备大量专业能力强、素质高、经验丰富的信贷人员，如前所述，大多数城商行未将小微信贷作为自身发展的重点，因此这些地方性商业银行缺乏有经验的专业信贷人才，由于缺乏与小微企业的及时沟通和培养良好的客户关系，导致城商行的小微信贷部门对小微企业的经营情况和具体信息不了解，银企之间信息不对称，无法培养良好的客户关系。对小微企业而言，造成贷款发放缓慢，贷款发放率低。对银行而言，造成城商行承担贷款风险增大。
四、对策建议
1.明确城商行定位，发挥小微金融的特色优势。在当前利率市场化改革的大背景下，城市商业银行想在银行业等金融机构的激烈竞争中站稳脚跟，必须做出自己的特色。尤其是城市商业银行有着成立初衷为“服务地方经济，服务中小企业”的天然优势，在未来的发展中更应该找准发力点，结合当地经济实际，发挥地方经济优势，服务实体经济。在发展战略上凭借对本地经济情况的熟悉和了解侧重服务数量众多的小微企业。只有这样才能在激烈的竞争中享有一席立足之地。
2.结合辽宁省实际开发出适合本地区的小额信贷产品。辽宁省位于我国东北地区，是国家的老工业基地。在企业所有制比重分配中，国有企业占比较大，民营企业比重很小，市场化程度普遍不高，行政干预较为严重，较不利于小微企业生存和发展。但在新一轮振兴东北的有利契机下，城商行要利用自身的地缘优势，适时创新小额信贷产品，在对小微企业进行全面调研的基础上，根据小微企业的不同产业，不同发展阶段，不同融资需求以及是否符合市场发展方向等多方面提供多样的、适合的信贷产品。一是根据国内外比较通行的对小微企业实行的“关系型贷款+快速审批”模式，银行通过与借款企业长期合作或多渠道的接触积累了关于小微企业的比较完整的、难以量化和传递的“软信息”，银行可以通过这些“软信息”进行贷款决策并发放贷款。二是为顺应节能减排和绿色环保的市场经济发展方向，城商行可以对符合条件的小微企业发放绿色能源贷款。三是城商行在确保传统产业小微企业发展的情况下，进一步加强对新兴产业和高科技产业的贷款。总之，城商行可以利用自身的地缘优势，发展小额信贷业务。
3.培养一支专业能力强、素质高、经验丰富的信贷人员队伍。国内外对小额信贷比较通行的是实行“关系型贷款+快速审批”模式。其特点是银行通过与借款企业长期合作或多渠道的接触而积累了关于企业的比较完整的、难以量化和传递的“软信息”，银行可以通过这些“软信息”进行贷款决策并发放贷款。“关系型贷款”的信贷模式要求城商行拥有一支专业能力强、素质高、经验丰富的信贷人员队伍与小微企业长期接触和合作，并进行跟踪服务。一方面可以及时了解小微企业的新的融资需求，及时留住潜在客户，另一方面，当小微企业出现暂时困难可能不符合贷款条件时，由于长期的合作和跟踪服务可以使银行信贷员充分了解该企业的财务状况及发展前景，更加准确的判断出是否给予发放贷款，从而降低银行面临的潜在风险。城商行可以定期对信贷人员进行培训，增加其专业知识，督促其熟悉本地市场，加强与客户的沟通能力。小额信贷业务通过专业的信贷人员与客户的长期合作和沟通交流，加之自身的分析和判断，既降低小额信贷业务发生的道德风险和逆向选择的概率，又可以减少小额贷款的审批时限。
为全面推进服务小微企业“保生存谋发展”的各项工作，贯彻落实市工商联关于推进基层商会和银行共建“小微企业城市商业合作社”工作，以创新发展的思路，进一步拓展工商联基层商会服务企业的职能，积极探索有效拓宽融资渠道、帮扶小微企业健康发展之路。由上海市黄浦区工商联、黄浦区商会与民生银行上海分行联合召开“黄浦区商会与民生银行上海分行战略合作框架协议签约并基层商会小微企业金融服务合作社成立大会”。
目前，中小企业、小微企业已经成为我国保障和改善民生的重要方面，促进科技进步的重要主体，壮大区域经济的重要依托。针对中小微企业融资难、融资贵、融资信息不对称的问题，黄浦区积极采取措施，着力优化融资环境，触动金融产业，助推中小企业发展。近年来，黄浦区大力引进融资租赁、股权投资、典当等新型金融机构，积极支持小额贷款融资担保企业设立试点，通过这些新型机构的引进和设立拓宽中小企业融资渠道，鼓励和引导新型金融机构为中小企业多元化融资提供配备服务。同时，黄浦区加强与银行合作，推进银企联动。今年黄浦区与银行签订战略合作协议中分别都将银行服务中小企业作为一项重要内容。当前，针对中小企业融资难具体问题，各商业银行金融机构开展金融产品创新和信贷评审制度创新，不断加强对中小微企业的信贷投放力度。其中民生银行在这方面更是领先一步，商业合作社的运作经验让此次民生银行上海分行与黄浦区小微企业合作更加相得益彰。
民生银行上海分行小微企业城市商业合作社，是由民生银行牵头，协同广大小微工商企业、关系支持小微工商企业发展的有关人士及支持、服务小微工商企业的政府相关职能部门等自愿组成的服务性组织。
截至8月末，黄浦区内的十个街道商会、一个园区商会和一个行业商会都与民生银行开展了合作，共建立了12家小微企业金融服务合作社，吸收小微工商企业会员600多家。民生银行上海分行将为这12家小微企业金融服务合作社提供无担保信用授信2.4亿元。
民生银行上海分行小微金融部总经理周新在会上表示，2009年以来，民生银行上海分行积极贯彻做民营企业的银行、做小微企业的银行、做高端客户的银行的三大战略，致力于扶持民营企业和小微企业的发展。特别是在小微企业服务领域，上海分行始终秉承“规划前行，批量开发”的理念，不断在项目开发的服务模式以及内部组织架构的体系上探索创新。经历了从“两圈一链”为特征的初始发展阶段，到以小微金融战略服务为支撑的快速发展阶段，直至现在以小微企业金融服务合作社和小微信贷工厂为特征的新的发展阶段，小微金融的服务专业化水平不断地提升。3年来，通过民生银行在全国范围内已累计向小微企业发放贷款8000多亿元，服务小微企业客户64万户，已经成为全国最大的小微企业的金融服务商。民生银行上海分行也累计投放小微贷款502.9亿元。截止6月底，小微贷款余额187亿元，占到全市500万元以下小微企业贷款授信余额的仅三分之一。平均单位授信金额269万元，服务小微客户28000多户。针对小微企业金融服务的困境，民生银行上海分行积极践行董事长的指示精神，在总行的统一部署下合作社经营模式意在依托政府和其他有公信力的第三方，把小微客户组织起来，希望在一定程度上解决小微企业信息不对称的问题。同时，通过合作社的平台整合各类资源把金融与非金融的服务真正落到实处。
上海市工商联副主席高开云认为，此次签约仪式的成功举行是帮助小微企业发展的一个重大的成果。市区工商联、区政府有关部门、民生银行等都有这个责任来推动民营经济的发展。特别是在当前的经济形势下，这方面的工作显得更有意义，今天的成果是在大家探索的基础上才能够取得的。
关键词：小额贷款；发展研究；经营模式；
小额信贷一般定义为一种特殊的金融服务，它在客户无力提供担保（抵押）品的情况下，以不同于正规金融机构的风险管理技术，为那些被排斥于正规金融体系之外的客户提供额度较小的金融服务，尤其是小额贷款服务。
我国小额贷款市场经历了08到10年经历了一轮高速发展期，形成了以民生银行为首，招商、平安等第二梯队、四大行积极转型、区域城市银行的持续发力的发展态势。小额贷款公司也在08年后在全国遍地开花，民间金融的中国梦被点燃、被激发，本文通过对比研究国际小额贷款行业发展情况就我国小额贷款市场发展和经营模式进行分析。
一、国外小额贷款发展研究
1.国外小额贷款市场发展特点
（1）小额贷款的南北差别：小额贷款发达的国家，国家不发达；小额贷款不发达的国家，国家发达；
（2）小额贷款的东西差别：东方（亚洲）以人及组织的技术投入为主，西方（美国）以信息技术投入为主；
2.国外小额贷款经营模式
（1）组织架构设计规范高效
组织结构设计中兼顾四方面目标：企业内部系统功能完备、系统功能部门及岗位权责匹配、子系统功能担负分配合理、管理跨度合理。
（2）人力资源管理系统协调性强
人力资源管理中将各个环节系统协调起来，发挥组织整体绩效：招聘中，注重价值观与文化的匹配；培训中，强调员工技能并加强相关培养；使用中明确员工权责利，并核算岗位效能；考核激励中，加强绩效激励设计和职业规划。
（3）贷款技术克服交易成本、信息成本不利
贷款技术需要关注四方面内容：基于客户能力的还款能力评价技术、基于客户品质的还款意愿评价技术、基于内部管控的内部操作风险控制技术、基于风险分布的风险分散技术。
（4）产品开发兼顾需求和管控现状
小额贷款业务中需求及贷款技术的特殊性，要求小额贷款产品开发要兼顾简单化原则、标准化原则、适度弹性原则、多元化原则。
3.国外小额信贷发展趋势
（1）服务范围：从小额贷款到微型金融
小额信贷作为融资服务，最先被金融机构关注。在实践中可以发现，随着社会经济活动的不断丰富及小微组织自身发展，除了融资形式的小额信贷服务之外，小额储蓄（包括自愿储蓄和强制储蓄）、小额保险、汇款、租赁等等在内的综合服务在目标客户中也具有较大需求。通过多元化的金融服务提供，可以发挥小微金融机构的范围经济效应。
（2）组织类型：从福利主义到制度主义
在实践中，福利主义的小额信贷机构普遍没有形成可持续的盈利能力，而制度主义的小额信贷已经有了较为成功的持续盈利机构。有研究显示，世界上最好的小额信贷机构，在剔除通货膨胀和所有补贴因素影响之后，其资产收益率（ROA）可以达到2.5%，而权益回报率（ROE）超过全球前十名商业银行的平均水平。
由福利主义向制度主义的发展，将不可避免地要求实践中的小额信贷成本的有效降低。事实上，国际范围内的小额信贷实践者已经意识到，为了降低成本，他们应该做的更好，应该由简单复制那些并不适用于所有环境的所谓“最佳实践”，转向依照具体环境进行积极而有效的实验、创新和自我评价。
（3）产品：产品更趋灵活
产品更趋灵活，扩大了产品的适用范围，能够提供满足客户在持续经营期间的各种金融需求。比如，格莱珉银行在模式升级中，对“贷款期限1年期，50期分期偿还”模式进行了完善。升级后的模式，延长了贷款期限（不再局限于1 年）、减少分期还款频次（如将每周还款改为每两周还款）等，使贷款条款更符合客户的经济现实，减轻还贷压力，增强借款人的还款信心和意愿。
（4）管制与评价：利率管制逐步放松，评价机制已成体系
有关小额信贷的利率管制逐步放松，目前为止，除了个别国家之外，几乎所有的亚洲国家都已经放开了对小额贷款的利率限制，由小额贷款机构自主决定利率水平。
国际上小额信贷的评价机制自二十世纪90年代开始起步建立，经过20余年的发展，小额信贷评价体系日臻完善，最终形成了以小额信贷机构、评级公司、投资机构、捐赠人、评级基金等为主要机构的市场化运行体系，在拉美地区尤其典型。评级机制的建立，改变了小额贷款行业信息不透明的局面，使小额贷款机构更了解自身的优势和劣势，帮助其向投资者争取投资和融资。不同于传统的信用评级，传统的信用评级关注的是偿还债务本息的能力，小额贷款机构评级则更关注小额贷款机构的可持续经营能力，重点是对企业经营绩效和社会责任进行评判。
4.国外小额贷款市场的价值链
由于小额贷款业务补充了传统金融服务的不足，满足了处于中低夹层的客户需求，小额贷款行业快速发展，小额贷款行业的投资价值开始显现，股权、债券投融资活动日渐活跃。最终，形成了投资机构、小额贷款机构和小额贷款客户的资金融通主价值链。
小额贷款业务由于客户和贷款技术的特殊性，形成了区别于传统金融机构的的商业模式，模式的特殊性和专业性凸显了小额贷款产业链中评估与咨询活动的价值，并产生了专为小额贷款行业服务的特有机构，形成了产业辅助价值链。
二、我国小额贷款市场发展和经营模式进行分析
1.我国小额贷款市场容量情况
伴随着我国经济的持续、平稳发展，社会融资规模也呈稳步持续增长态势并且融资规模占GDP的比重逐步走高，显示经济的发展越发需要金融的支持。
在社会融资结构中，传统的银行贷款融资占比呈逐年下降趋势，显示社会融资结构在持续发生变化，社会融资渠道日益多元化。
分析中国信贷需求与供给情况，可以发现社会融资需求的中间区域缺乏服务，普惠金融与中小企业融资存在明显的缺口，现存的微型金融领域的供需市场将逐渐由地下浮出水面。在这双重背景下，我国正规小额贷款市场的规模总量将呈快速增长态势。
2.我国小额贷款市场的结构性特征
（1）小额贷款行业与商业银行的主体结构
目前，我国小额贷款行业在机构规模和贷款规模在2010年增长迅猛，虽然随后两年增速有所回落，但全国范围内，机构规模和贷款规模均保持了10%以上的增速。可以说，小额贷款市场中小额贷款行业的力量将日益壮大。
目前，我国银行体系小微金融业务发展已初见成效，截至2012年末，小微企业贷款余额11.58万亿，同比增长16.6%，增速分别比同期大、中型企业贷款增速高8个和1个百分点，小微企业贷款余额占全部企业贷款总额比例为28.6%。与美国、印尼的数据占比，我国银行业小微贷款占比已经基本达到国际水平，进一步印证了我国小微金融已逐步步入成熟期。
（2）小额贷款行业发展的空间结构
目前，小额贷款行业在各省份间发展呈不均衡态势，通过比较小额贷款渗透度（小额贷款/GDP）可以发现，目前我国内蒙、重庆、江苏、浙江等地小额贷款行业最具活力，而北京地区活跃度明显偏低。通过观察小额贷款行业投资（三年内小额贷款公司注册资本增长率）与效率（三年内小额贷款公司平均杠杆经营水平）的散点分布图可以发现，江苏、浙江、上海处于低增长、高效率象限，说明三地发展较为成熟，而北京则处于低增长、低效率象限，进一步反映了北京地区相较全国不活跃的现状。
（3）小额贷款行业与实体经济的互动发展结构
小额贷款行业要与实体经济互动发展，各地互动发展呈现出不同的特点，通过对全国范围内的区域发发展特点总结，可以总结出几条规律：
> 小额贷款渗透率与GDP增速不具有显著相关性，说明目前小额贷款的总体规模在经济总量中占比仍然偏小，并且受经济外的其他因素影响较大（政策因素、社会因素）；
> 小额贷款渗透率与不同行业的增速具有较显著的相关性，第一产业的发展与小额贷款互动性最强，第二产业次之，均呈正相关关系，第三产业的发展与小额贷款呈负相关关系，说明小额贷款在第一产业、第二产业的渗透度、参与度较高，第三产业对小额贷款渗透具有一定抑制性，小额贷款对第三产业渗透率较低；
> 小额贷款渗透率与人均可支配收入呈弱正相关关系，与居民储蓄率呈较强负相关关系，说明居民财富积累促进小额贷款活跃，而居民财富管理成熟、货币流通效率的高水平会促进小额贷款的活跃度。
（3）小额贷款行业业务结构
2012年暑期中国农业大学温州“金改”实践队的调研报告称，村民的小额信贷93.8%用于生意周转，只有6.2%的村民将借贷的钱用来从事农业生产活动；单笔平均额度：小额贷款的全国间企业贷款平均额度在100万元左右，自然人贷款在60万元左右；
信用贷款比例：2011年100 强小额贷款公司中有47家没有开展任何信用贷款，有27家小额贷款公司信用贷款占比低于 10%，信用贷款占比高于70%的只有7家。
利率水平：目前我国规定小额贷款公司贷款利率在基准利率 4 倍以内，为了获取利润，很多小额贷款公司直接将利率“一浮到顶”，还有些小额贷款公司突破国家允许的界限采取变相办法收取高额利息，名义利率在 4 倍基准利率以内，但通过“财务咨询费”等其他方式提高实际贷款利率，或者在还贷方式上采取等额本息还贷，实际利率高达 40—50%甚至更高，这种情况在国家银根收紧的时候更常见。
3.我国小额贷款市场的价值链
目前，我国小额贷款市场投资机构要来自于产业资本；融资机构目前法定的为银行，政策上还没有放开吸储、同业拆借、资产证券化等杠杆工具，通过上市筹资路径还在探索。
我国小额贷款评级目前已经在各省份开始试推行，主导机构为当地监管机构，还没有出现独立的第三方权威评级机构。预计根据金融监管的传统理念路径，小额贷款机构日后的各项创新业务均要建立在评级考核基础之上；如果日后公开市场业务放开，独立的第三方评级机构需求巨大。
技术咨询机构目前国内活跃的IPC等国际机构市场认同度高，且已经完成了大批量的咨询服务项目。探索适合国内的小额贷款技术仍是市场的关注热点，目前国内的咨询公司、商业银行虽开展了部分尝试，但还没有形成完整的咨询服务产品。
4.我国小额贷款市场发展与经营模式
中国市场的深度足够大，是我国小额贷款市场发展的基础。
“中国要建中小企业孵化器，要扶持企业，首先肯定有个框，就是高新技术。我不是高新技术，但是我能养活十个人，就没资格吗？”李繁过去创办的手机维修店鼎盛时期“一个月净利润十多万”，但生存环境的恶劣把他逼到了死胡同，只能关掉给别人打工。
一分钱难倒英雄汉。“不说小微企业，连中小企业都没有融资渠道。我EMBA的同学就是一家银行支行的行长，他跟我说没抵押谁给你贷款，除非是找大型公司做担保。”
老李一副过来人的世事洞明，“也可以贷，有楼有房，有财政合同，和大企业、政府签的合同，越是这种越好贷。或者找什么温州商会、潮州商会，剩下的就是地下钱庄高利贷。没有融资管道怎么办，朋友都不借你怎么办，那就要倒闭了。”
据宜信公司的《2011小微企业调研报告》显示，筹资扩张困难占小微企业发展制约因素提及率的44%，在小微的“烦恼”中排名第二位。从融资金额需求来看，多数小微企业的资金缺口较小，受访者中有64%表示其日常资金短缺额度在10万之内，94%的企业资金短缺额度不超过50万。
小微企业是名副其实的草根。他们不会出现在500 强的榜单上，也不会与上市、IPO 有关联，就是身边的小商铺、小工厂、小作坊，但他们贡献着GDP，他们成长也需要“雪中送炭”。
炭从哪里来？据银监会测算，中国银行贷款主要投放给大中型企业，大企业贷款覆盖率为100%，中型企业为90%，小企业仅为20%，几乎没有微型企业。村镇银行、小额贷款公司等新型金融机构，远远无法承担小微企业融资重任。
也许只有草根才能拯救草根。资本的天性是嫌贫爱富，因此小微企业与资本的对接也不得不门当户对。中国小额信贷机构联席会会长、国家开发银行顾问刘克崮认为，中国小企业融资难解决的出路在于建设中国草根金融体系，只靠某一个方面的机构和某一个方面、某一个地区的努力是不可能的，需要通过草根金融体系建设来提高整体的城乡金融服务能力，根本改善中国金融结构的失衡局面。
贷款有多难
银行也爱“傍大款”
当“老李们”为找不到钱心焦气躁甚至心灰意冷时，另一些人却在发愁手里的钱是该炒股还是买楼。难道就没有一条通道，连接起沙漏两端的巨大财富和资金渴求，让钱在两类人手里合理流动吗？
银行的作用不正在于此？但是在小微企业身边，鲜少见到银行的身影。在江浙经营一家企业的刘军，年收入不过百万，“每天都能接到各种担保公司的电话，利息高得吓人。”但从没有一家银行叩响他的门。
“这不奇怪，因为银行要赚钱，瞄准的都是优质客户，不是资产几万、几十万而是几千万、几个亿的人。全世界的银行都一样，都瞄准优质客户，只有小银行才能为有几十万的客户服务，所以小银行为小客户服务，大银行为大客户服务，这是银行自然的分工。美国的银行大部分都是社区银行，有8000家，就是两条街上一个很小的门脸，为周围十来万人服务。中国解决这个问题靠大银行没希望，要靠小银行。”著名经济学家茅于轼在接受《数字商业时代》采访时谈到。
“在中国，四大行对企业客户的网点基本上是5万～7万家，而中国有数千万家中小企业，杯水车薪。美联储有经济学家分析，大小银行对企业借贷模式有区别。大银行往往会注重硬的信息，比如通过看财务报表决定信贷，中小银行往往通过软信息，比如通过信贷员跟客户进行直接接触，也就是说个人信息来决定。” 摩根大通中国首席经济学家朱海斌同样认为。
银行借钱给企业不仅讲究“门当户对”，还要“挑三拣四”，因为商业银行自身也有风险和盈利的考量。
“银行也愿意傍大款儿。对大企业、大老板，我们服务有面子，而且风险小，交易成本比较大，给这样的小企业服务，就挺费手脚，而且风险比较大。”即使是在中小企业融资“先锋”的包商银行董事长李镇西看来，“愿不愿意贷，敢不敢贷”，对银行都是一个挑战，因为小微企业融资在全世界都是难题，在中国也不例外。
李镇西觉得给小企业贷款“费手脚”有深层的经济内因。中金公司投资银行部董事总经理王庆认为，中国的金融中介服务超过70%～80%通过商业银行来完成。如果商业银行能够非常低成本地服务中大型企业，自然而然就不会着眼服务中小企业，因为同一笔贷款，运作大笔贷款和小笔贷款的成本是一样的。从成本收益角度讲，服务中大型企业自然更有利。
这就是民生银行曾经拒绝过开心网创始人贷款的原因所在。“我们和风投不一样，银行只能分享到小微企业的利息。如果我们扶持他们成长上市了，他们会很感谢，把主要存款放在民生，仅此而已。我们分享不到它的股权和更多成长。”民生银行零售银行部小微企业业务促进中心总经理崔洋介绍，截至2012年一季度，民生银行小微企业贷款余额突破2400亿元，小微企业客户超过52万户，其中贷款户超过15万。截至去年底，小微企业贷款的不良率只有1.5‰左右。
“这么大的规模保持这么低的贷款不良率，所以我们没法去关注看不清前景的企业模式。” 而民生银行曾给名导演们集体授信“押注”，则因为“他们做的业务我们相对来说看得懂，这不是从0到1的过程，是由10到15。”为了降低风险，对于创业在2年以下的企业，民生银行也基本不作为客户考虑。“有抵押也不做。20年的企业容易倒闭吗？2年的企业才容易倒闭。”崔洋解释。
据宜信调研报告显示，从融资渠道来看，小微企业目前仍较多习惯通过亲友借款的形式获得资金，被访者中有54%选择亲友借款，而选择贷款的仅有27%，曾申请贷款的企业也仅占30%，手续麻烦、缺少抵押物或担保是主要限制因素。
找钱要门当户对
小微金融步入专业化2.0版
时下正值“北京银行业小微企业金融宣传月”蓬勃遍地，各大银行对小微企业的热爱都像醒目的宣传条幅那样溢于言表。刘鹰觉得这是件好事，但留美30年的她最反对搞运动，“在这一个月当中大家都言必称小微企业，一个月之后就抛之脑后，怎么办？这应该形成一种持续的服务，应该把小微企业当作经济发展的脊梁骨。”
远在南方的宁波银行显然要把脊梁骨当成主心骨，在成立15周年之际，宣布投入100亿信贷资金给中小企业，其中40亿投向小微企业；设立5亿信用贷款额度，向诚信企业发放信用贷款。
宁波银行行长罗孟波认为，“任何一个行业都会讲究分工和协作。从衣服来讲，有人做外套，有人做衬衣。从银行业自身来讲，我们一直讲门当户对，有些客户我们服务不了，或者说目前我们不具备这个条件。今后可能很多大企业直接进入证券市场、直接进入融资市场，银行间接融资留下的是广大中小企业和消费信贷。”
有所为，有所不为，这也正是民生银行坚持小微金融发展的原则之一。
崔洋走马上任小微业务促进中心总经理时也茫然过，“没人做过这件事，没有参考。”
早在2008年底，小微金融即被列入民生银行三大市场定位之一。当初内部讨论最激烈的是，小微金融要做什么业务。民生银行行长洪崎提出，做业务就像出海捕鱼，第一件事情绝对不是打捞，而是找鱼群在哪，在哪能捕到大量的鱼。
“我们首先排除太激进的行业，确定从熟悉的行业做起。经过大量调研，发现在商贸流通和制造领域有很多小微企业，我们就把主要目标客户首先定位于劳动密集型的小微企业。”崔洋回忆。
2009年初，民生推出“商贷通”。民生银行董事长董文标随即提出“大数定律”、“价格覆盖风险”的原则，强调“规划先行、批量营销、标准作业”，要求零售业务批发做。
这条路被证明符合民生小微金融的发展方向，也适合全国股份制银行发展。崔洋认为，与城商行不同，民生的优势不在区域网点上。“广州顺德银行在顺德有300个网点，可以覆盖到每个商铺，而民生银行在中山、佛山、东莞只有三家支行，从业人员十几人，做事的原则和逻辑就不可能一样。”
如今，5000个小微金融从业人员要服务52万小微客户，“批量营销、标准作业”就是必然前提。“大数定律”则最大限度地分散风险，实现集约高效。同时民生采用“商圈”模式化管理，并与行业协会、商会合作，实现规模化运作，降低单笔授信的成本。
“在中关村商圈里，我们以鼎好、海龙大厦里的商户为目标客户，因为他们基本代表着整个中关村最好的销售市场。有通州商户说那市场也很好，但是我们没有时间做。”崔洋说。
在专业化的路上，民生银行已经步入小微金融2.0版。2011年，董文标提出，用3年时间建立100～150家专业支行。如今，水产支行、石材支行、茶叶支行、服装支行……这些以专业市场命名的支行令人耳目一新。在董文标看来，“小微金融服务”必须要全面、深刻地体现“专业化”。“专业化”才有可能让支行存贷款业务过百亿。解决风险要靠“大数定律”，靠价格冲销风险，其前提就是专业化。
包商银行的定位也十分清晰。微小企业是其主流客户，占贷款额60%。作为一家城商行，它走的小微之路更有地方精准特色。包商银行总部设在内蒙古，有14家分行，省外设4家区外分行，同时还有28家针对农贷业务的村镇银行。
“通常，小微企业跟家庭是分不开的。对这部分企业我们基本上不考虑抵押品，主要是信用风险管理，也就是所谓的现金流管理。做银行不应当像当铺一样，不应该老要抵押品。”包商银行首席经济学家华而诚介绍。
做银行不是开当铺
破除抵押物膜拜
“靠抵押不能叫搞银行，这种制度非常糟糕，我们就是要想办法改变这种制度，在中国银行业树立银行不是做典当而是做金融的形象。”董文标提倡破除抵押物膜拜。
“这其实和游泳一样，从抱着救生圈到放开救生圈，有一定的过程。一开始我们还是以抵押为主，2009年有92%是抵押贷款，后来发现很多问题，不良率大部分是抵押贷款造成”。崔洋打比方，“有了游泳圈，你会过于依赖它而忘记关注人自身的本领，只有人最重要，东西是还不出来钱的。尤其像现在这种境况，房屋对银行一点用都没有，买得起房的人都没资格，只有转成长期资产，卖给第三方做经纪业务。”
这就像民生初涉小微金融一样，都是自上而下的渐进推动。崔洋感慨，今天讲可以给小微企业放贷，大家觉得是拿常识献宝似乎很可笑。可当初他们也是“捏着鼻子哄眼睛”过来的。
北京电子城支行从2009年开始做小微业务，从最初的钢贸客户发展到木材客户，到现在的西南郊冷库，它的业务构成不断下沉、“接地气”，真正开始和小微打交道。
2009年，客户经理找钢材客户要贷款500万，对方并不热心，“人家真做不了生意，其实对方需要的资金额是几千万，那时候的500万就显得话语权和议价能力很差，谈判能力就没有。”崔洋介绍。后来客户经理发现木材的经销商比钢材经销商小一些，再后来发现冷库信贷更好做，“因为冷库企业大部分都没有得到过贷款，你给他80万，他就觉得能做很多事情了。”当银行一步步贴近小微企业，其议价能力也逐步成熟。“让小微企业获得现代化服务，你会看到客户因为你而改变。”这是崔洋和同事最有成就感的一刻。
在中国，大型企业往往是被过度服务的企业。民生银行有舍有得，主动选择了小微企业。过去三年里，民生银行贷款新增规模的40%投向了小微企业，累计向小微企业发放贷款超过5600亿元。”
其实小微企业的风险没有想像中那么可怕，民生银行运用非财务指标搜集小微企业经营信息，有效评估企业风险，破除财务报表迷信。
在贷款评审时他们运用信息交叉类比的手段，还原行业真实情况。温州隆安一个做水暖洁具的客户要大量生产五金挂件，电熔和电镀是其核心技术，因此用电量就是其核心指标。民生银行直接找当地供电局调取用电信息，在后期管理时反复跟踪。
除了消耗指标外，民生还很注重关键性的生产资料。对超市供应商而言，冷藏车就是它的生产实力。这就好比纺织厂里的纺织机和家具厂里的干燥机，对企业来说都是关键性设备。
开办财富大讲堂、“电子银行进商圈”等活动，是民生银行为客户提供的增值服务，也是其风险管理手段之一。民生银行电子银行部营销策划中心总经理陶江介绍，民生银行充分利用电子银行渠道助力小微金融业务发展，为小微客户量身定制了商户版网银，公私账户集中管理、网银跨行资金归集服务等服务。“贷款以后，一个客户管和不管差别很大，你总得让他心里有一个想法，民生银行有人管着我，钱得还。”崔洋说。
最重要的是，民生银行实施了大事业部制，将大公司业务从支行剥离出来集中到事业部管理，这在组织结构上无异于釜底抽薪。“大公司业务剥离了，支行没事情做，这是和其他银行很大的不同。如果没有剥离，谁还会放弃一单10亿的机会，而去劳心劳力做100万的业务呢？”崔洋反问。
草根金融“组合拳”
从“西部片”到“功夫片”
尽管民生小微金融的不良贷款率只有1.5‰，但崔洋并不认为这代表小微企业真实的样本信用。
“现在小微金融最大的难题还是供给不足。中国的小微金融还没有下沉到足够深度，和行业的需求完全结合在一起，只有当我们的服务达到和国外同样水平后，不良率才有真正代表性。”崔洋感慨，“山东临沂有96个市场，5万个小微企业，我们到现在只开发了1000多客户，只去了其中几个小商品市场、食品糖果市场和物流市场等。这就像有96个蛋糕摆在你眼前，根本就顾不上吃，仅仅把几个蛋糕上的樱桃摘下来。”
崔洋认为眼前的不良贷款率仅仅是樱桃的不良率，和蛋糕的不良率没关系。“我们在大量地挑最好的客户。”
崔洋看到了巨大的市场空白，“小微金融就像一个西部片，想怎么圈地就怎么圈地，而财富管理更像是功夫片，每一个土地每一个进步都得从别人手上夺过来。”
如何为“西部片”上演提供更丰富的金融服务元素？
“应该遵循金融机构分大小，金融产品分类型，金融监管分层次，金融队伍专业化，配套服务社会化的理念，着重从机构、产品、监管、政策和公共服务五个方面来构建中国的草根金融体系，推动形成覆盖广泛、品种多样、服务便捷、高效稳定的中国特色的多层次金融市场。”刘克崮的建议似乎正在“变现”。
阿里金融刚刚宣布将旗下小微贷款产品――天猫信用贷款开放至全国，总计投放46亿元贷款。对天猫2000商家给予重点支持，这些商家可以获得最高1000万元的信用贷款，用于解决流动资金需求。
已经获得贷款的2000多家企业没有提交任何担保、抵押，仅仅是花了3分钟的时间在网上提交申请。不少企业主“从未想到贷款也能在网上如此操作”。 这“另类”的融资体验源于天猫信用贷款的新型微贷技术。依托该技术，天猫信用贷款支持申贷、获贷、支用乃至还贷网上完成，贷款以日计息，可随借随还；同时，贷款以申贷企业在天猫上的店铺综合经营情况给予授信，更看重企业的信用资质，不需要任何担保和抵押。
北京大学国家发展研究院教授周其仁很看好这种模式，“很多买卖行为在网上都有记录，怎么把记录还原成对个人行为倾向的模型？阿里金融放贷就比面对面放贷成本低很多。如果有人要申请贷款，他手里要拿着一个终端，阿里巴巴发出问题，他就要回答。阿里巴巴要看仓库情况，贷款者就拿视频终端给他看。” 周其仁认为，阿里金融现在是利用小额贷款公司的架构进行运作，政府的小贷公司政策应该逐步分级，不是说所有小贷公司都可以变成银行，但做得好的小贷公司，就应该考虑逐步扩大融资的机会；做得差的，则逐步降级，直至摘牌。
中新力合从一家担保公司变身为全国首家科技金融服务公司，也是黑马成长的过程。公司由浙江省科协、中新力合、浙江省科技风险投资有限公司及各市县科技部门联合成立，中新力合占股60%。公司主要客户为高成长性、高科技含量，同时又面临融资难的科技型中小企业。
2007年，中新力合曾探索出信贷担保的“桥隧模式”，即在传统的“担保、银行、中小企业”三方关系之外导入第四方，由其承诺对企业的偿债风险实施购买股权、注入现金流等积极措施，从而有效规避成长型小企业破产清偿的危机，最大限度保留企业的潜在价值。
“小微企业的发展和小微融资企业的发展就像轨道平行，缺一不可。如果没有小微融资企业，小微企业的发展就是一句空话。小微企业在发展当中遇到坎，需要输血，就需要有配套的融资产业在他们身边。”刘鹰说。
但用别人的钱赚钱而不是用自己的钱赚钱，就面临很多风险，这也是茅于轼担心的问题。“银行有银监会，保险公司有保监会监督，担保公司谁来管？最根本的问题是风险防范。你不能说小了就没风险，金融创新难就在这些方面，你跟银监会什么关系，银监会怎么监督你，这个问题没说清楚还是等于零。”
小微企业是名副其实的草根。他们不会出现在500 强的榜单上，也不会与上市、IPO 有关联，就是身边的小商铺、小工厂、小作坊，但他们贡献着GDP，他们成长也需要“雪中送炭”。
关键词：金融；竞争；合作
1 互联网金融的定义
所谓互联网金融是基于互联网平台的金融，互联网平台和金融功能是互联网金融最重要的两个要素。互联网金融既不同于商业银行的间接融资，也不同于资本市场的直接融资，属于第三种金融融资模式，因而是一种新的金融业态。它包括以下四类业务：
①第三方支付，包括互联网支付和移动支付。
②网络融资，包括三部分：一是基于平台客户信息和云数据的小微贷款和消费贷款；二是P2P（peer to peer）平台贷款；三是众筹（crowdfunding）模式。
③网络投资，主要包括两部分：一是P2P和众筹平台融资的资金提供者；二是网上货币市场基金。
④网络货币。
2 互联网金融的功能
金融功能可分为三大部分：
一是清算支付。例如，货币、银行卡、第三方支付等。
二是资源分配。银行吸收储户的存款，将其投入资本市场，从而保证企业的资金运行。
三是分散风险。金融机构本来就是一个经营和管理风险的机构，如银行在客户的贷款中进行期限配置，从而保持流动性。
3 互联网金融的优势
3.1 与传统金融中介不同的是，互联网金融引入了第三方信用
第三方信用来源于互联网媒介中的第三方评价以及互联网金融中介作为第三方对交易双方的保护。互联网金融中介第三方信用的引入有效地降低了客户的信用风险。一方面，人们可以利用互联网金融中介提供和保留的信息，通过查看他人的评价记录，了解交易对手的信用情况。网络交易双方的相互评价形成了一种源于第三方评价的“经验信任”。第三方支付中介创造了互联网交易的信用模式，向交易双方提供了信用，对交易双方的行为进行有效监督和约束，在很大程度上消除了交易双方的信用风险。
3.2 互联网金融在销售、支付、结算等领域可以替代传统金融的基本功能
例如，网络券商、保险/基金电销、第三方支付中的互联网支付等。目前，尽管互联网金融只能代替传统金融完成一些基本的功能，某些复杂的业务还需要与客户进行一对一的直接沟通，但互联网金融仍在不断地发展与完善中，它的未来有很大的提升空间。
3.3 互联网金融的资金成本低于传统金融
当互联网金融体系借助完善的技术建成时，增加一个使用者的边际费用几乎为零。根据Inter-banking网站的统计，美国网络银行每完成一笔交易的成本为0.01美元，与网络银行相类似的PC银行（个人家庭银行）的成本也只有每笔0.016美元，见图1。目前，传统银行的平均单笔交易成本为1.07美元。
在贷款方面，P2P平台专注于被传统大银行忽视的中小企业融资问题。阿里小贷凭借其强大的数据库建立起安全、高效的小额贷款体制。在理财方面，余额宝的推出对传统银行储值业务造成了冲击。在销售方面，离开了实体营业部的互联网金融在服务边远地区客户方面又形成了成本优势。
3.4 互联网金融的时间成本低于传统金融
我们以银行小微贷款为例，传统银行办理线下贷款的周期短则数周、长则数月。即使是小微业务专业化程度很高的民生银行，其办理小额贷款业务的时间也有5天。但是，对于线上互联网金融，从申请到审批，不受工作日的限制，最快几分钟就能完成。这对于急需用钱的小微企业来说具有极大的吸引力。阿里小贷的优势主要源于它手中掌握的数据，包括会员在阿里巴巴平台上的网络活跃度、交易量、网上信息评价等，这些是传统银行所不能比拟的。传统银行与客户之间存在着极大的信息不对称，因此需要客户办理烦琐的手续，这些时间成本往往是中小企业不能承受的。
3.5 网络使信贷机构容易获取信息，进而降低信息获取成本
互联网金融同样带来了一个大数据时代。如果运营商都拥有属于自己的客户数据库并互相共享，这将会极大地降低边际成本。以阿里金融为例，阿里金融通过阿里巴巴、淘宝等一系列平台，能够搜集到客户的各种信息，如客户的买卖信息、水电费缴纳记录、结婚情况、个人偏好。通过这些信息，阿里金融就可以建立起属于自己的客户数据库。阿里金融还建立了自己的模型，如能够测试企业主诚信程度的心理测试系统。阿里金融将客户的各种性格数据输入模型中，得出诚信分数，然后根据分数高低来判断是否发放贷款。在风控方面，阿里金融还推出了由会员评价、经验值等构成的“诚信通指数”，并且运用支付宝等渠道监控贷款发放后的现金流。目前，阿里小贷的不良贷款率仅为0.9%，这个数据低于一般银行小微贷款的不良贷款率。阿里金融充分利用了大数据体系来进行风控和审核，这提高了贷款的效率和质量。
3.6 小额借款者可以通过人人贷等互联网金融平台寻求贷款互联网除了能够降低贷款的资金成本和时间成本外，还能降低贷款者的准入门槛，为中小贷款者提供贷款途径
①“阿里小贷”依赖储存在互联网中的客户数据完成对线上申请的处理。民生银行小微贷款的专业化程度在传统银行中名列前茅，但其依然采用线下申请、线下处理的方式，主要依赖于背后强大的专业化小微团队。“宜信”作为国内知名的P2P平台，但其采用的仍是线上申请、线下处理的模式，因此仍需要专业团队对贷款人的信用和风险进行线下评估。目前，我国大多数P2P平台都是线下处理贷款申请。
②从客户基本条件来看，“阿里小贷”和“宜信”的要求最低，而民生银行对客户的净资产做出了不得低于50万元的限制。
③从担保方式来看，“阿里小贷”和“宜信”都采用了信用贷款方式，无须抵押物。而民生银行的担保方式虽然比较灵活，但仍依赖实物抵押。因此，基于互联网金融的P2P平台“宜信”和“阿里小贷”的准入门槛比传统银行更低。
3.7 互联网金融使资产管理中的“小额”资金也可参与投资
3.7.1 相对于传统银行理财产品，互联网金融降低了理财产品的准入门槛
传统银行理财产品的客户准入门槛较高，小额资金很难参与。例如，工商银行的“工银财富”理财产品的准入门槛较高，最低投资金额5万元，令普通投资者难以接受。随着互联网的发展，准入门槛更低的理财产品应运而生，如工银瑞信推出的“现金宝”。“现金宝”充分利用互联网的技术，1元即可申购，使得普通居民的小额资金也可以享受跟银行中高端客户一样的资金收益率。“余额宝”对“支付宝”占用的客户资金支付利息，使网购者沉淀在“支付宝”中的钱也能享受到与货币基金一样的收益。
3.7.2 互联网金融还提高了理财产品的流动性
传统银行理财产品的存续期一般较长，而且一般不能中途退出。然而，“余额宝”与“现金宝”大幅提高了流动性，基本做到了随时赎回和及时到账，这将成为互联网金融的一项重要竞争优势。
4 互联网金融与传统金融的融合模式分析
与互联网金融一样，商业银行显然有自身的比较优势，如个性化服务、高度的专业性、较高的感知价值、对冲风险的能力、雄厚的资本实力以及对线下大客户的垄断等。这些比较优势使传统金融特别是商业银行在大额贷款、个性化财富管理、投资咨询、资源储备等方面具有难以替代的优势，而资本市场在财富管理、资产证券化等领域的地位则难以撼动。从信息经济学的视角，互联网金融关键是将信息的利用与金融的关键节点相嵌合。从目前来看，互联网金融与传统金融的融合有以下几种模式：
第一种模式是传统金融机构将网络作为一个金融产品展示平台和销售渠道，简称“金融网店”模式，比较有代表性的是网上银行以及基金淘宝店。网上银行除了银行基本的存贷、汇兑业务之外，还开通了基金、理财、期货、贵金属等多种金融业务的通道，该模式是比较成熟的互联网金融模式。一些基金公司纷纷尝试将一些基金品种在电子商务网站售卖，甚至有些基金公司策划建立自己的电子商务网站售卖基金。基金淘宝店可以说是对消费者新消费模式的尝试，但是短期内，由于消费者传统消费习惯的影响，人们还不习惯在商业银行之外的网站购买金融产品，对其信任度还不高；从长期来看，应该能够起到与商业银行通道模式互相补充的作用。
第二种模式是将网络平台作为资金融通双方的信息中介，实现资金融通双方资金的撮合，信息中介不参与资金的交易，简称“资金撮合”模式，比较有代表性的是人人贷和众筹融资。人人贷的资金供给方以个人为主，一般风险识别和防范能力较低，为了分散资金供给方的风险，网络借贷平台通常实现的是“多对一”的借贷交易。众筹网给客户提供的基本是一个能推销自行设计产品的平台。这个平台的投资产品涉及现金、股权、债券的投资，投资模式包括募捐、股份和借贷几种形式。
第三种模式是互联网公司或金融机构依托旗下电子商务网站产生的交易和信用记录，对网络商户发放订单贷款或者信用贷款，有代表性的是“淘宝贷”以及商业银行针对旗下电子商务网站商户和消费者的贷款模式。网络商户的业务经营全过程都在网络平台上完成，网络平台可以积攒庞大的信用数据库，主要是网络商户的交易和付款记录。商业银行正在积极进军电子商务市场，比如建行的“善融商务”、工行的电子商务网站；将来还将积极开发针对旗下电子商务网站商户和消费者的贷款品种。商业银行在这一领域具备资金优势和品牌优势，具有比较大的后发潜力。
第四种模式是网络平台提供金融产品信息的专业搜索匹配服务，不涉及具体的金融业务，也称“金融百度”模式。由于在用户与金融机构之间存在着信息不匹配的情况，用户与适合自己的金融产品之间存在着严重的匹配问题，因此需要一个专门的搜索引擎帮助用户针对金融机构提供的金融产品进行横向比较，并实现客户与金融机构的对接。目前，这类网站中规模较大的有“融360”和“全球网”。“金融百度”不参与交易，对用户完全免费，让用户与金融机构直接联系对接。目前，“金融百度”模式中的资金供给方有银行和小额贷款公司，具备较强的信用风险评估及管理能力，贷款资金的提款、还款均在借贷双方之间直接完成，不经过网络平台。
第五种模式被称作“网络金融信息挖掘”模式，该模式依据大数据提供咨询、投资服务。这种模式中比较有代表性的是一些互联网化合数据化程度比较高的咨询公司及评级公司等。比如我们熟知的国际三大评级机构，它们所依靠的信息来源于一些公开的结构化数据以及一些信息数据库、内部访谈的记录。再如，第三方评级机构可以通过电子商务信息和网络交易数据获取企业的“大数据”信息进行评级服务。美国的Fair Issac公司就是为银行提供中小企业信用评级的公司，这家公司主要使用企业的交易行为和财务状况等数据进行评级。
从互联网的模式来看，关键是要找到金融和信息相互促进的结合点，然后在这个基础上不断进行创新，无论未来的模式如何变化，其核心没有变化。未来，随着创新的不断深入，不排除会有新的互联网金融模式出现，但从整体来说，信息服务金融似乎是互联网金融的精髓所在。
从互联网金融在全世界发展的历史经验来看，互联网金融与传统金融更有可能是一种互补关系，而非颠覆关系。尽管互联网使得信息传播更加广泛、迅速，但并不能完全改变信息不对称的现状。传统金融的规模效应和专业优势依然占据主流，因此传统金融的低位不会动摇，互联网金融更有可能是对其的一种补充。
基金项目：
哈尔滨金融学院院级科研项目“新常态下互联网金融与商业银行竞争、合作与发展研究”（编号：E032015004）。
今年上半年，我办按照市委市政府“争当四川科学发展排头兵，建设西部经济文化强市”的发展目标和“一三五八”发展战略，从容应对稳健货币政策给我市金融服务与协调工作带来诸多压力，创新工作思路，采取各种有力措施，编修出台金融业“十二五”发展规划；重点引导金融机构加大对地方经济发展的支持力度；坚持不动摇地抓好金融生态环境建设，较好地完成了上半年各项工作目标任务，为促进全市经济金融快速、平稳、和谐发展作出积极贡献。
一、编修出台金融业“十二五”发展规划
经历了“5.12”汶川特大地震给xx经济社会带来的毁灭性灾难，再经过近三年的灾后恢复重建，xx迎来了历史上又一次难得的发展机遇。然而，如何抓住机遇，怎样更好更快地融入成渝大经济区，金融又如何在“争当四川科学发展排头兵，建设西部经济文化强市”的过程中发挥核心支撑作用？我办在经过反复调研论证后认为，建市以来，xx还从未制定过一部较成型的金融业发展规划，为了更好地贯彻落实科学发展观，促进金融业为地方经济发展服务，必须首先编制好金融业发展规划。在去年完成初稿并经广泛征求意见后，今年初，我办又结合xx经济社会发展“十二五”总体规划，进行了较大篇幅修改，最后经市政府常务会讨论通过，《xx市金融业“十二五”发展规划》于20xx年3月以德办发[20xx]26号文印发全市实施。首个《规划》以完善四大体系（即金融组织体系、金融市场体系、金融监管体系、金融信用体系）达到四个增长（即融资总额、金融业增加值、税收、从业人数）实现三个突破（即金融对外开放、金融网点布局、农信社向商行改革）为金融工作的总体思路。《规划》融合了科学发展xx金融产业的诸多要素，符合加快推进新型工业化、城镇化和“一三五八”发展战略的总体要求。
二、重点引导金融机构加大对地方经济发展的支持力度
上半年，我办在搭建平台方面狠下功夫，先后牵头组织了20xx年金融生态环境建设工作会、20xx年全市重点项目（企业）推介会、全市部分企业债券融资座谈会、xx市20xx年新型融资产品推介会、一季度和上半年金融运行分析会等几个大型会议，着力引导金融机构加大对地方经济发展的支持力度。促进全市经济金融在宏观货币政策趋紧的情况下继续保持了互动和谐发展的良好态势。
（一）金融业整体平稳健康运行
银行业：贷款增长超过存款增长，任务完成过半。上半年，全市银行业本外币各项存款余额达到1458.08亿元，比年初净增61.76亿元，增长4.5%。同比少增加63.88亿元。
6月末，全市金融机构各项本外币贷款账面余额667.43亿元，比年初新增60.02亿元，比年初增长10%，完成市政府下达全年目标任务的50.03%。
保险业：保费收入略降，赔付大增。上半年，全市实现保费业务收入20.5亿元，同比下降1亿元。其中，寿险完成保费收入14.84亿元，同比下降1.36亿元，财险完成保费收入5.67亿元，同比增加0.55亿元，增长10%；保险赔付4.74亿元，同比增加1.25亿元，增长35.8%。
证券业：交易平稳，总额略增。1—6月，全市7家证券交易营业部新增开户11431户，开户总数已达到22.54万户，实现交易总额541.45亿元，同比增加7.12亿元，增长1.3%。
担保业：已成为我市金融体系不可或缺的重要力量。截至20xx年6月末，全市40家融资性担保公司全部完成清理规范工作并获得省金融办批文。已累计为1193户中小企业办理贷款担保131.73亿元，担保户数和金额分别比年初增加382户、49.27亿元，分别增长47.1%、59.75%%；在担保贷款余额55.38亿元，比年初增加13.18亿元，增长31.2%。
（二）中小企业贷款增速高于全部贷款增速。上半年，全市银行业金融机构准确把握稳健货币政策，把有限的信贷资金用在刀刃上，除重点企业（项目）给予全力信贷保障外，还把缓解中小企业融资难列为重要发展战略，给予大力支持，累计为全市4634户中小企业（不含个体工商）发放贷款403.7亿元，贷款余额242.52亿元，比年初增加23.58亿元，增长10.6%，增速高于全部贷款1个百分点。
（三）贷款投向继续趋于合理。6月末，全市重点企业（项目）、城乡居民住房重建贷款、“三农” 贷款、城乡统筹贷款余额分别为103.9亿元、87.03亿元、125.13亿元、53.07亿元，分别比年初增加9.9亿元、16.45亿元、14.7亿元、11.4亿元。
（四）银行业资产质量持续改善，效益提高。上半年，全市银行业金融机构不良资产继续实现“双降”，资产质量持续改善，不良贷款绝对额较年初下降3.79亿元，不良率4.77%，比年初下降1.14个百分点。累计实现结余13.07亿元，同比多增3亿元，增长39.8%。全市金融机构1—6月未发生金融大要案件。
（五）多元化融资工具为企业缓解贷款困难。上半年，面对存款增幅同比放缓，中央银行综合运用利率、存款准备金率和公开市场操作等价格和数量工具，大大收紧银行体系流动性的双重压力，我市各银行业金融机构，以支持地方经济发展为己任，想尽千方百计，不断改善金融服务，运用多元化融资工具为企业缓解贷款困难。如：农行为二重重装和龙蟒集团筹备发行短期融资券23亿元；渤海银行拟为蓥峰实业、大洋贸易等3户中小企业筹备发行集合票据3.2亿元，为广汉金广集团办理信托产品2亿元；民生银行拟为四川琪达实业集团、特变电工等企业发行中小企业集合票据4.6亿元。
（六）“三农”金融创新成为上半年工作一大亮点。“三农”问题一直是党和国家高度关注的焦点。三农金融，又是解决“三农”问题的核心和当务之急。为了使广大农民朋友享有与城镇居民同等的金融服务，上半年，我市农村信用社、农行、邮政储蓄银行等涉农银行业金融机构，积极配合人民银行成都分行在全省农村开展的“讯通工程”，结合实际，充分发挥自身优势，大胆创新，把先进的金融服务手段和方式延伸到乡镇以下，通过设立村级便民金融服务点或村级小额贷款服务点，安装e讯通或转账电话等，使广大农民朋友足不出村就能获得1000元以内小额取款、转账、查询、小额贷款申请等多项基础金融服务，受到广大农民朋友欢迎和当地党政的高度赞誉。1—6月，全市农村信用社共设立“惠农兴村”金融服务点962个，安装e讯通机具962台（套），累计办理小额取款3.95万笔，金额458.5万元；农业银行从6月初开始设立村级便民金融服务点，现已安装转账电话458台（套），累计办理小额取款1253笔，金额5.8万元；邮储银行已设立乡村小额贷款服务点133个，累计预授信5290笔，金额1.4亿元，成功办理小额贷款2075笔，金额8373万元。7月18日全省农村信用社“惠农兴村”工程启动暨现场会在什邡召开，什邡农村信用联社的经验和做法已作为全省农村信用社的推广样板。
三、坚持不动摇地抓好金融生态环境建设
20xx年，什邡市被人民银行成都分行和xx市政府授予“金融生态示范县”，在全市树立了第一个标杆。以此为契机，今年我办继续坚持不动摇地抓好辖区金融生态环境建设。上半年，一是组织召开了全市金融生态环境建设年度工作大会，对20xx年度金融生态环境建设21个先进单位和19个先进个人进行了表彰，对荣获“金融生态示范县”称号的什邡市进行了现场授牌。二是以德办发[20xx]5号文向全市印发了《xx市20xx年金融生态环境建设工作意见》，对20xx年全市金融生态环境建设工作进行了安排部署。三是吸引外地金融机构到xx落户，上半年全市新增银行业金融机构3家，分别是民生银行xx分行，浦发银行xx分行，广汉珠江村镇银行。目前全市金融和准金融机构总数已达到94家，其中：银行业22家、保险业25家、证券业7家、融资性担保业40家，金融业已成为支撑xx经济快速发展的重要产业。四是依法维护金融合法权益，帮助解决金融业改革发展中的重大问题，上半年协助化解历史包袱1.3亿元。五是加强金融知识普及宣传，上半年，通过报刊、广播电视、led电子显示等多种方式向城乡居民广泛宣传金融和金融生态环境建设知识，同时编发《金融动态》18期，金融信息50余条，营造了良好的金融知识普及氛围。六是抓好什邡金融生态示范县的经验推广和金融优惠政策的落实工作。
四、当前金融运行面临的主要困难和问题
（一）信贷从紧，完成全年信贷新增目标仍需努力。今年在稳健货币政策的背景下，随着金融宏观调控政策步步跟进，下半年我市灾后重建项目（企业）获得银行贷款的难度将会更大，实现全年目标计划任务异常艰巨。今年上半年全市存贷比44.99%，虽然比上年末提升1.81个百分点，但仍排名全省第13位。
（二）极重灾区农房重建贷款逾期率较高。截至20xx年6月末，全市4家银行业金融机构尚有7.96万户、13.6亿元灾后重建农房贷款，其中不良贷款1.4亿元，不良率达10%，有5.1万户农户积欠利息4329万元。
（三）符合信贷支持条件的优质大项目仍然十分欠缺。由于区位优势和激励政策等诸多方面的原因，xx多年来都缺乏优质大项目的引进，目前，这种现象仍然存在，导致金融机构存贷比始终难于提升。
五、下半年工作打算
为了加快发展，市委市政府结合xx后重建时期的实际情况，提出了“一三五八”发展战略和“争当四川科学发展排头兵,建设中国西部经济文化强市”的奋斗目标，我办将进一步增强紧迫感、责任意识和大局意识，根据自身职能特点，把继续贯彻落实稳健货币政策与推进xx“一三五八”发展战略有机结合，把支持地方经济发展同自身职责紧密结合起来，大力开展金融创新,支持全市经济平稳快速发展。
（一）加强对金融工作的组织领导。指导各县（市、区）全面统筹好金融促进区域经济发展的各项工作。积极调整优化经济结构，加强金融生态环境建设，定期召开经济金融形势分析会和金融工作座谈会，调查了解金融业运行情况，协调解决金融机构改革发展、信贷投放、经营管理中的困难问题，确保金融业完成年度信贷新增工作目标任务。
（二）大力开展金融创新，确保“一三五八”战略顺利推进。下半年，我办将抓紧制定并出台金融业支持“一三五八”发展战略的实施意见。组织在全市金融业贯彻落实，确保把有限的信贷资金与规模最大限度地用于符合“一三五八”战略的重点项目和重点领域；支持银行业金融机构大力拓展中间业务和票据融资等表外业务，务实解决因信贷规模偏紧而导致企业贷款难的局面；支持银行业通过发行中小企业集合债和中、短期融资券等直接融资方式，逐步满足企业对金融多元化服务的需求。
（三）加大对中小企业金融知识普及培训。目前，中小企业融资难的一个重要原因是缺乏对金融知识的了解和融资工具的掌握，但全国各种形式的培训多如牛毛，大多是商业行为，成本高，效果差。我办将与各县（市、区）政府金融办共同承担起对辖区中小企业的金融知识培训（包括银行、证券、保险、融资担保、小额贷款等）任务。
关键词：银行信贷；中小企业发展；融资
中图分类号：F83 文献标识码：A
收录日期：2013年6月3日
目前在我国中小企业在国民经济中占的比重已越来越高，但是由于中小企业规模小、投资少、回报低、信誉度低，融资难已成为制约中小企业发展的重要因素，有很多中小企业面临倒闭的风险，银行对于中小企业的信贷过于严格。
一、中小企业的界定以及融资方式
（一）中小企业的界定。中小企业的界定方式主要有雇佣的员工人数、企业的生产规模以及年均营业额，中小企业的员工人数较少，生产规模不大，年均营业额少。
（二）中小企业的融资方式。在中国改革开放的前提下，融资方式多种多样，其中可分为直接融资和间接融资。发行股票、债券、接受企业外部的直接投资等都为直接投资，从金融机构和银行贷款等都属于间接融资。融资方式中的各个市场和政府机构有机的组合便构成了融资渠道。只有融资渠道畅通，中小企业才能健康发展。要有健全的法律法规来完善这个渠道，来保障中小企业的发展。
二、中小企业融资能力
中小企业的融资能力有很多方面的影响，其中主要的有企业的资产规模、信誉、资金的流动量，以及企业自身的经营状况。企业的生产规模和融资能力正相关，生产规模越大，融资能力越强。企业的融资风险越小，融资能力越强；信誉越好，融资能力越强。国家、银行以及金融机构和个人都对企业的经营状况特别关心，经营状况好的企业融资较容易。
三、中小企业融资难的原因
虽然在我国中小企业融资状况得到了一些改善，但一些中小企业资金紧张、资金链断裂还是屡屡见报，解决这些问题的呼声很高。
（一）中小企业融资难和自身缺陷有关。中小企业缺乏有力的担保抵押，财务制度不完善，信用等级低，而金融机构必须考虑风险，不能浪费资金价值，因此中小企业获取资金难度加大，成本变多。
（二）我国中小企业数量过多，发展较快，增加了资金紧张程度。据统计，如果连个体工商户也算上，我国中、小、微型企业超过4，000万户。根据人民银行的调查，在正常年份，资金紧张的有15%左右。因此，中小企业资金缺口较大，问题严重。
（三）中小企业不仅数量庞大，发展迅速，转型问题也已经被抬到了前台。此外，中小企业往往集中在附加值较小的行业，利润较低，这些行业的原材料、劳动力成本较高，企业生存压力变大，加大了资金的需求。
（四）物价的快速上涨，加重了企业的生产成本，劳动力成本，也增加了企业的资金需求。中小企业的产业链短，上升空间小，都加重了中小企业的资金问题。
四、中小企业的融资成本和风险
（一）中小企业的融资成本。中小企业的融资成本一般有：贷款的利息、评估费用、担保费用、风险保证金利息等等。根据数据显示，各金融机构对于中小企业的贷款利息远远高于大型企业和国有企业及事业单位。银行把钱贷给企业主要是看企业的经济发展潜力，而对于中小企业来说，无论你发展得多好，无论你市场价值多大，如果你不提供担保或抵押你也无法从银行获得信贷用来作为流动资金，即使利息再高，银行也不敢放贷。
（二）中小企业的融资风险
1、中小企业规模小，投入少，回报率低，即使是一家上市的中型企业，银行也会通过多重的考核才决定对企业放不放贷款。但是，银行对于中小企业的贷款是中小企业融资的重要来源，没有银行的支持，中小企业怎么生存？怎么发展？国家政策的不断变化，使得银行对于中小企业的贷款政策也阴晴不定。中小企业的进一步发展已成为一个大问题。
2、一般人认为中小企业信誉不是太好，一些小企业的经营者、管理者素质也影响了企业的信誉。消费者对于企业的评价，以及企业在银行的信誉记录，都使得银行不愿意放贷给中小企业。中小企业融资难度加大，从而很难得到更好的发展。
五、国家政策和银行对中小企业的支持
针对中小企业融资难的问题，要有一些切合实际的解决办法，国家和银行做出了相应的调整。
（一）近期国家出台了一些有利于中小企业信贷的金融扶持政策，其中中小企业贷款获批的有民生、兴业等多家银行。因为这部分信贷不计入存贷比，开拓了银行的空间，使得银行获利空间变大，中小企业获得贷款更加容易。国家将允许银行将个体授信500万元以下的中小企业贷款视同零售贷款计算风险权重，也提高了对中小企业不良信誉的容忍度。这些政策都将有利于中小企业的发展。目前，民生等股份制银行以超前发展了小微型企业的信贷业务，民生银行已由主要经营房产贷款逐渐转化为向小微型企业的商务贷款，优先发展100万～300万元的贷款业务，小额贷款、批量贷款为其主要的特色，这样的变化使得民生银行的利润有很大的提升，在上市银行中无论是净息差，还是净利差，民生都位列前茅。但是，民生银行的不良贷款率不带没有提升，反而下降，说明中小企业的信誉也没有常说中的不好。同时，某家深圳银行表示，他们将通过批量开发和标准化产品两种模式相结合，实现优势互补，形成可持续发展来服务中小企业。
（二）国家一些政策性的扶持，使得一些国有大银行也开始对中小企业进行贷款扶持。其中，建设银行已为中小企业的发展制定了相关的优惠政策，对部分信誉良好的中小企业进行资金保障，贷款金额达到数十亿以上。中行也表示要为中小企业划拨信贷资金，划分专项资金，对于500万以下的企业进行进一步的扶持。交通银行则为中小企业提供不同层次的服务、对于刚刚创立的小微型企业进行一对一的服务，减少信贷流程、审批手续等为小企业提供了方便，为处于发展阶段的中小企业提供商业贷款少则千万多则上亿，来支持中小企业的发展。另外，还有一些外资银行也加大了对中小企业的信贷力度，他们也为中小企业的发展提供了方便和资金。
（三）积极发展为中小企业提供贷款担保的公司。加快建设与中小企业相对应的民营中小银行建立健全的信贷部门，放宽中小银行的建设限制，国家要鼓励设立小额贷款公司，城市信用社和农村信用社要多向中小企业倾斜，加大对中小企业的投资力度。
（四）建立专业的服务团队，优化中小企业的信贷服务。更具中小企业和商业银行的合作特点，抽调经验丰富，业务熟练的员工，组建专业的服务团队。客户经理要与企业保持直接联系，做到直接对话，提高效率。银行对中小企业要合理收费，要为中小企业提供专业的财务顾问服务和资产评估服务。帮助中小企业的财务处理和风险投资，降低放贷风险。信贷要合理合法，禁止高利贷的出现，防止资金链断裂。
（五）商业银行要建立优先中小企业信贷的保障机制。只有这样，才能保证中小企业合理的资金需求。否则，很难实现中小企业信贷畅通的目标。其次要建立专门的为中小企业服务的商业银行机构，专职经营中小企业的信贷，实现专门的办公，专业的团队，专属的调度。建立适应中小企业业务发展的专用审批渠道。实行“调查、评级、授信、审批”四项合一的模式。加快审批速度，及时的解决中小企业融资需求。建立专用的风险机制，降低信贷风险。贷款前要做好对企业的调查，包括财务报表、经营状况、员工人数、贷款后要密切追踪贷款去向以及流量、担保和融资情况，定期对企业进行分析考察，以降低风险。
六、中小企业自身的完善
中小企业本身也要从自身出发，寻找原因，积极努力地发展自身，顺应国家的政策要求。
（一）有效地吸纳社会及个人的闲散资金。通过合理合法的方式进行社会融资，积极与金融机构合作，争取资金，保持良好的公司信誉，以便向银行和金融机构贷款。
（二）企业要注意汇率风险。提前做好汇率变动的准备，不断更新企业与国际交流的信息，做到与时俱进。了解银行的审批手续及贷款流程，降低生产成本，多项投资。
（三）中小企业要注重人才的培养。特别是外贸人才和投资性人才，多做一些员工培训，加大人力资源的投资，加大对外贸易，争取走向国际，争取外资的流入，加强国际间的交流。
（四）在国际贸易中，中小企业要注意品牌的建设。不要一味地做劳动力的输出和资源的输出，对企业的品牌进行维护，转变品牌意识，赚取品牌的钱。
通过国家政策的调整、银行的倾向，以及企业自身的完善，中小企业的内外部融资环境明显改善，中小企业的贷款额迅速增长，贷款比例持续上升。
七、完善信用担保，加快解决中小企业融资问题
（一）加大中小企业自身信用制度的建设，与银行建立良好的借贷与还贷关系。中小企业受规模的限制，在与较大企业竞争中处于不利地位。但这样，中小企业就更加不能坐以待毙，中小企业应该加强管理，规范经营，建立更加完善的企业制度，加大内部管理制度的建设，重视市场的开发，充分发挥中小企业灵活的机制，加强科技开发，加大对创新产品的投资，提高产品的科技含量。加强经济核算，提高经济效益，增强信用意识，提高资金的利用率。做到每一分钱都花在企业的发展上。牢记有借有还再借不难的原则，建立良好的企业信誉。
（二）要开阔视野，拓宽中小企业融资渠道。政府要重视对中小企业的扶持，保证信誉担保资金的来源畅通，政府出资来建立为中小企业信誉担保的机构。加大政府的转移支付，加大中小企业的预算支出，建立健全的政府资金补充机制。政府要选择有条件的新型中小企业作为榜样，为其他中小企业树立良好的形象。加大其他经融机构的融资，经营良好的中小企业也可通过上市发行股票来筹集资金，也可以发行企业债券，拓宽融资渠道。中小企业还应借鉴国外的先进经验，进入资本市场，积极探索，努力创新，找到适合我国国情的中小企业融资方式。政府要在保证中小银行贷款的前提下，积极发展其他贷款公司。
（三）因为担保业务具有非盈利性和政策性的特点，政府要建立健全的行业准入制度。政府要为这些担保机构提供财税政策上的优惠，适当减免一定税费，而担保机构要有一定的条件，才能进入担保行业。从事担保经营活动，而担保的工作人员要对中小企业的业务有一定的了解。
八、结语
中小企业融资难的问题由来已久，解决这一问题并不是很难，主要是国家的政策支持、银行的信贷支持、各个金融机构的配合和企业自身的不断完善，都将使这一问题不再变得无药可救，中小企业在国民经济中的地位已越来越高，我们要为中小企业的发展铺平道路，只有这样，我们的国民经济才会健康发展。
主要参考文献：
[1]王浩.浅谈商业银行如何发展中小企业信贷业务.现代经济信息，2011.4.
【关键词】民营银行；贷款；市场定位
民营银行的概念，即由民间资本参与组建的商业性质的银行，从90年代一开始被提出就引发了学界内很广泛的争论。其中最有争议的莫非是关于民营银行的市场定位，即民营银行应该贷款给谁，是中小型企业，还是大型企业？有一派学者认为民营银行的出现将会成为中小企业贷款难的解决方案，因此民营银行应该为区域性的规模较小的银行，主要为中小企业服务。李明岩（2013）认为“不管哪家企业为主设立的民营银行，都必须将经营目标锁定在为中小企业、小微企业服务，而不是为几家大企业服务，尤其不能只为关联企业服务。”而王自力，现任中国人民银行研究生部部务委员会副主席，却认为这是对民营银行认识的一个重大的误区，“任何商业银行都想找大客户。小银行比大银行更在乎大客户。”研究表明，有很多农村信用合作社在改造合并成为商业银行后，提供小额贷款的几率反而下降了。因此民营银行不会局限在中小企业的业务上，而且还有可能把业务中心转到大企业上。” 而本人认为想要明确民营银行的市场定位首先要考虑到民营银行成立的渠道，根据其成立的渠道从而明确其贷款对象。
一、民营银行的市场定位的多样化
民营银行按照运营规模的大小可以归为三类，分别是社区型民营银行，地域性民营银行和全国性民营银行。它们各自的主体服务对象会有所区别，但是都可以迎合不同客户的需求。
1.社区型民营银行
社区型民营银行一般营业规模小，经营区域有限，采用传统的银行服务模式， 并且主要的经营原则为关系型融资。社区型民营银行通过在借款者，贷款者和存款者之间建立紧密的的联系，增强资金的流动性和有效性，使经济增长的速度增加。在中国，这种运营模式特别适合在经济发达地域内小金额民营资本合资的为社区内居民和个微小型个体经营户服务。
首先，社区型银行营业范围限定在特定的小区域内，对客户有深入的了解，能针对客户提供个性化的储蓄，贷款服务。，银行有足够的人力资源和与客户的亲身接触，因此对于客户很了解，能更好的形成互相的信任，提供更多客符合户需求的服务。于此同时，社区型银行也有很大的生存空间。由于资源成本问题，如今在中国大多数国有银行和外资银行的业务范围都不涉及微小企业，对于居民贷款也有较大的限制，而社区型民营银行的出现正好弥补了这个市场空缺，很好的避开了与大型银行的竞争也有效的开辟了自己的市场， 从而大大的提升了社区型民营银行的生存空间。总结以上两点，本人认为发展社区型民营银行的路径很适合中国的资本金较少的新型分民营银行采取，民间资本可以考虑以中国较为发达城市的社区里建设社区银行，通过给居民和当地微小型企业办理存款和贷款业务而运营下去。
2.地域性民营银行
目前在中国中小企业在贷款时往往遇到很大的阻挠并且屡屡受挫，主要是由于中小企业与大银行之间存在信息不对称和缺乏客观有效的对中小企业的信用评价机制导致的。地域性民营银行的诞生能很有效的解决这个问题，并且很好的帮助中小企业，与之共存。
首先，地域性民营银行有很大的信息上的优势，并且由于在成立初期就把客户定义为本区域内的中小型企业，所以他们收集信息很方便，对于信息的采集途径也比较灵活，因此其市场效率和很强的适应能力。地域性民营银行的建造可通过对农村信用合作社的改造，吸收民间资本，壮大其经营实力，提高其金融实力，改造为现代化的地- 2 -新民营银行。其中在商品经济发达一带，诸如江浙一带，珠三角一带已经存在许多地下经营的钱庄以及小额贷款公司。这些地下运营的机构已经积累了相当多的与当地中小企业的脉络并且非常了解当地中小企的运营情况和信用，将这些零散，不规范的地下钱庄和贷款公司进行整合使之成为合法化奖成为具有顽强生命力的地域性民营银行。
3.全国性民营银行
如今很多业内人士都明确表示由于民营银行由于资本金，信誉，风险等众多其他原因的限制不能把贷款对象定为大企业，而应该只能作为地域性政策银行而存在，给中小企业提供贷款。 大家普遍不看好民营银行在与国有大银行竞争中能占优势，但事实上，在长城所牵头提出的5家民营银行方案中，民营瑞丰银行的目标是要在20年后成为“东方花旗”，而不是什么社区银行。 “神州银行”，也就是在今年8月在工商总局核准的华商银行，注册资金就已经超过了15亿元，其创始人的目标也是能让神州银行作为一家全国性的民营银行。 由此可见民营资本不见得筹集不到大的资金作为初始资本，许多诸如苏宁和阿里巴巴等民营企业都有很大的财力，并且有建立民营银行的意愿。因此让民营银行通向大型企业提供贷款，面向全国，直接与国有大银行竞争不见得行不通。家喻户晓得的民生银行就是中国的第一家民营银行，也是一家全国性银行，现在也主要和五大行一样提供相似的服务并且与其在同一个市场中竞争。民生银行从一开始就增长迅猛，于2000年12月19日在上海证券交易所公开上市，业绩表现也一直优异。由此可见，在市场监管体系规范的前提下和相关政策到位后，拥有大资金的民营银行完全可以与大银行在全国进行利益的争夺，并且获得很好的成绩。因此全国性的民营银行也是新建立的民营银行市场定位中的一个选择，其成功的关键在于注册民间资本的稳定性，管理，并且依赖于我国市场和银行监管机制的完善和支持。
二、民营银行发展前景
1.近期内无法撼动国有独大的局面
目前我国的民营银行只是试点了几家，在近十年以内民营银行难以对国有商业银行造成很大的影响。毋庸置疑，现中国银行的资产总额就足以令预备筹建民营银行的民营资本望而生畏。到今年6月底为止，招商银行资产总额就为3.81万亿元；兴业银行资产总额3.58万亿元；从市场竞争角度来说，对于全国广泛经营的国有的五大银行和八家股份制银行不会造成很大的打击，但是对于地方性经营的商业银行和小额贷款公司可能会形成冲击。从行业宏观角度来看，民营银行的出现会降低行业的集中度，增加行业的竞争，然而对于行业整体的利润划分造成的影响非常有限。
虽然民营银行短期内无法撼动国有银行的大局，但是长期会对银行体系影响长期会对我国银行经营模式和领域的划分带来改革性变化。社区型民营银行和区域性民营银行在针对于居民和中小企业的贷款模式划分会带来业务结构的分层，是整个银行的经营模式向精细化的方向发展，长期来看，会个银行业带来稳定的盈利增长潜力和估值优势。
2.促进市场更加合理有效率的进行运作
民营银行的加入能协助我国市场成熟化过程，促进市场的规范化，通过和国有银行的竞争改变银行业的运营模式，提升银行的运作效率。我们国家发展至今仍然没有一个完全意义上的民营银行，表明我们的市场经济发展到今天市场体系不完善。 兴办民营银行可以通过市场竞争徐进银行营运管理水平，改善服务质量，有利于加快国有银行的金融改革。民营银行也可以通过与大银行在市场上的互补，提升国民经济的平稳健康发展。
3.将成为新型国民投资手段
目前我国经济速度增长迅猛，国民收入增长也带来了生活的质量的提高，于此同时大众开始寻求投资回报率比银行利率更高的不同投资手段。民间筹资建设民营银行无非给民间资本的利用提供了一个很好地平台，银行的高额回报率会在将来吸引很多民间资本的参与，形成我国的一种新型的国民投资手段。
三、结论
民营银行作为一个很早以前就存在的概念在中国已经被讨论了很多年，如今民营银行的存在终于要突破概念的讨论而成为实体而存在。在此之前，关于它的发展方向和市场定位问题始终会是一个有争议的话题，并在其成立之后也会是一个值得探讨的问题。本文通过比较不同民营银行的发展的模式，认为民营银行可以在综合考虑各种因素后灵活的进行市场定位，而不是被局限与一种市场发展方向。但不管如何，民营银行的发展潜力都是巨大的，尽管短期内很难改变中国银行也得格局，从长远的发展来看，他的出现一定会改变中国的金融市场，使之更加有效率，更加成熟。在此之前，国家必须做好在监管和政策方面的相关准备工作，来迎接中国金融市场发展的又一个里程碑。
参考文献：
[1]李印喜.我国小型商业银行发展的策略选择[J].现代商业，2007（30）：17-18.
[2]林贵.民营银行风险的表现、成因及防范研究[J].经济师，2012（5）.
[3]江勇.中国民营银行的发展探究.[D]复旦大学硕士学位论文，2003（05）.
[4]李明岩.避免民营银行成为大股东提款机[]中华工商时报，2013（10）.
基金项目：本文是国家级大学生创新创业训练计划（项目编号：201210069004）的阶段性研究成果。
作者简介：
互联网金融发展势头越发引人关注
首先，第三方支付每年几乎以倍增的速度在增长。自2010年至今，互联网支付总金额由2010年全年10858亿元，到2012年上半年即飞速实现15521亿元，其中，近几年以支付宝、财付通为代表迅速崛起的第三方支付企业所占据的份额达到了近八成（易观数据），远超过银联及银行网银渠道，而后者大多已走过十年发展历程。
其次，网络信贷机构的贷款规模和利息收入增速惊人。截至2012年6月末，阿里网络贷款已累计为超过12.9万家小微企业提供融资服务，累计发放贷款总额超过260亿元，并已实现单日利息收入100万元，分析称，如果这一势头持续一年，阿里金融的利息收入将达到惊人的3.65亿元，而阿里金融开业还不到三年。
第三，P2P网络贷款平台不断涌现。以人人贷、拍拍贷为代表的P2P贷款平台，虽然2011年才开始真正兴起，但目前估计已有300到500家P2P网站出现，大有超过前两年团购网站“忽如一夜春风来，千家万家齐上线”的势头。
短短时间，互联网金融迅猛而来，让商业银行不得不开始重视并研究互联网金融模式。
银行如何迎接互联网金融的崛起
其一，技术加速脱媒。作为银行从业人员，必须清醒地认识到，中国金融脱媒时代已经不知不觉地开启了。从数据上看，今年债券市场的融资额已出现了井喷式增长，相比2009年全年企业债券净融资规模为1.2万亿元，今年前10月，这一规模就接近2万亿元，增速十分惊人。对商业银行而言，金融脱媒不只发生在资产端（贷款）。在以存款为主的负债端，许多高端大额客户资金正在被理财和信托产品所分流，当前商业银行的定期存款同比增速已经从2009年的45%下滑到15%左右。实际上，随着股票、债券、三板市场、OTC等多层次资本市场的不断完善，各类型专业机构投资者陆续进场，金融脱媒只会以不可逆的方式延续下去，而这也正是中国金融走向成熟的标志或必经之路。所以，中国人民银行金融市场司司长谢多指出，再过10年，银行贷款在社会融资总量中的比重由目前的半壁江山有可能降至30%-40%，与美国大体一致。
而出乎意料之处或在于，互联网金融的“从天而降”，第三方支付以及由此衍生的福利管理、差旅管理、资金归集等现金管理业务、中小企业网络贷款、P2P贷款业务，形成的技术性脱媒或许将大大加速这一进程。
其二，客户和业务重新定位。小微业务需求多、市场广，商业银行具有较大的定位空间：与阿里金融平均每笔贷款6万多元的额度相比，银行面临的显然是不同的客户层级；与纯粹提供融资服务（如小贷公司）达到效率与完美体验的极致不同，有些银行（如民生银行）更擅长提供综合金融服务……毫无疑问，为了在未来复杂的小微金融生态中赢得一定的市场空间，结合自身实际重新进行客户定位和业务定位，是当前各家银行必须思考的课题。
第三，专业化。随着小微市场参与者不断增多，金融生态日益成形，生态系统运作愈加复杂，愈发需要更加专业化的服务，而无论是银行、小贷，还是互联网金融机构，都应该在明确自身客户定位的同时，同时明确自身金融服务的专业侧重，建立差异化竞争力。如何对不同层级、不同融资需求的小微客户进行有效的信用评估、风险识别和合理定价，显然是各家金融机构在专业化技能和水平上面临的重大考验和挑战。
例如，阿里网络信贷将客户在电子商务网络平台上的行为数据映射为企业和个人的信用评价，并以此为依据发放小额贷款。而民生银行“商贷通”主要采取批量开发模式，重点是以群体风险来对冲个体风险；招商银行则是在立足于6000万存量零售客户的基础上以零售方式做小微业务。
第四，数据化。阿里小贷敢于为10万家小企业提供贷款，就是因为他拥有海量的客户信息数据。通过数据中心集中处理阿里巴巴旗下多个平台的信息数据，让阿里小贷对企业在网上的交易情况了如指掌。
当前，并行数据库、分布式存储、云计算等信息科技技术为大数据挖掘提供了有利条件，而神经网络、遗传算法、自动推理等人工智能科学的发展为复杂数据的去粗存精配备了更加灵敏的工具。因此，正如中行董事长肖钢所言，银行要充分吸收科技发展最新成果，打造集中统一的企业级数据仓库，大力推进银行业数据驱动型发展方式。
建行推出善融商务，其目的不在于赚取商家的交易费用，而是提供一个有竞争力的平台帮助商家发展，以后续加大对信息的捕获力度，占据数据制高点，以构建自己的网络商业信用体系，并以此对接传统金融服务包括支付、结算、信贷在内的金融服务来获利，形成竞争优势。
一、转变经营理念。保障信贷总量
立足现有规模，用足用好。对年初确立的信贷审批额度，要求各银行机构予以充分利用，及早投放、及早受益，尤其是对重点领域和关键行业的资金需求给予充分确保。
向上争取支持。扩大规模。根据当前很多大项目贷款的审批权限已收至省分行乃至总行的情况，鼓励各银行机构加强与上级行的沟通联系，利用良好的信用环境和新兴产业发展前景向上争取更多的信贷额度。2011年，全市各银行机构计划对中小企业新增贷款29.30亿元，实际完成48.08亿元。
加强市外信贷，引资入市。通过召开经济金融恳谈会、开展银企签约活动等，为市外银行与政府部门和企业之间搭建合作交流对接平台。2011年，11家市外银行在平湖共发放贷款超过40个亿，占全市全部融资总量的20％。
挖潜内部潜力，优化创新。倡导各银行机构注重加强金融产品创新，优化信贷结构，摆脱传统单一放贷经营理念，发展承兑汇票、银团贷款、委托贷款、担保贷款等方式，突破规模限制和束缚。
二、转变信贷投向，突出服务重点
突出对小企业的信贷服务。针对银监会已出台《关于支持商业银行进一步改进小企业金融服务的通知》，积极与各银行机构对接，督促其完善小企业信贷服务专营机制，简化小企业贷款审批流程，把各项政策落到实处。2011年末。参与中小企业金融服务专项活动的10家银行业机构，对2500家小微企业新增贷款51.64亿元，累放贷款172.83亿元，超额完成年度任务。
突出对“三农”的信贷服务。发挥村镇银行、小贷公司、农村资金互助社的优势，开展有针对性、特色性的农村金融服务。平湖工银村镇银行以“惠农、惠小、惠民”为服务宗旨，两年多来共发放各类贷款25亿多元，其中“三农”、“小企业”和“个人贷款”占比分别为40.1％、50.1％和9.8％，有力支持了县域经济发展。新当湖农村资金互助社，创新农村新型金融组织，面向种植业和养殖业等领域，全年累计发放贷款101户、1582万元，为解决农村融资难问题开辟了新途径。
突出对海洋经济的信贷服务。各金融机构落实《关于金融支持浙江海洋经济发展示范区建设的指导意见》，把发展海洋经济的政策导向与平湖得天独厚的港口资源结合起来，加大对平湖海洋临港产业及相关配套基础设施建设的信贷支持。2010年以来，独山港区获得农发行总计5.88亿元的贷款，用于海河联运港口集疏运体系建设。
三、转变融资模式。拓展融资渠道
推进上市融资。坚持企业主体与政府引导、优化环境与健全机制、分类指导与梯度推进相结合，扶持企业上市，其中2011年景兴纸业顺利融资和定向增发13.3亿元。并力争莎普爱思、茉织华印务和鸿禧光伏的早日挂牌上市。
实行债券融资。抓住国家发展债券市场直接融资的契机，特别是支持保障性住房债券融资的政策要求。在前期发行15亿元城司债券基础上，启动了平湖城投二期公司债的发行工作。
引进战略投资。通过与各VC(风险投资)／PE(私募股权投资)接洽，引导机构与市内企业加强沟通，创造更多银企合作机会，助推经济快速发展。2010年以来，全市仅鸿禧光伏、中亚神力、广轮新型建材三家企业共引进风投资金达49351万元。
争取保险资金。根据省金融办《关于征询保险资金投资项目的函》的相关要求，遴选申报总投资约67.28亿元投资项目，争取有更多资金投资平湖的保障性住房及基础设施建设项目、海洋经济及配套产业集聚区建设项目等重大工程。
四、转变民资导向，健全金融组织
引进市外银行。加强对外金融合作与交流，在经营场所、房屋租金等方面实行政策优惠，争取市外商业银行来平湖设立分支机构。2009年以来，全市已引进工商银行村镇银行、浦发银行、兴业银行等银行金融机构；此外，绍兴银行、招商银行、民生银行等市外银行也有望相继在平湖落户。
发展金融机构。加大金融改革创新，激发民间资本活力，鼓励和引导民间资本在法律和政策允许范围内兴办各类新型金融机构。近年来，突出抓了康泰小额贷款公司增资扩股、安信小额贷款公司组建营运等工作，有效引导民间资本进入金融市场。
推进金融招商。围绕平湖“十二五”规划确立的“与沪同城”战略，深化金融接轨上海国际金融中心工作。规范证券、期货、信托、创投、私募基金等财富管理机构、金融服务中介发展，增强了金融产业集聚效应。
完善担保体系。出台《小额创业担保贷款管理办法》、《“金土地”专项贷款管理办法(试行)》，召开中小企业融资产品推介会、经济金融合作发展恳谈会，鼓励民间资本参与组建多种形式的融资担保公司，提高了担保整体实力。
五、转变监管思路，防范金融风险
强化金融监管能力。加强与金融监管机构配合，增强防范化解金融风险和处置金融突发事件能力，加大预警监测分析和资金流向监督，尤其是关注中小企业的资金动态变化趋势，及时做好风险排查，防止企业(单位)资金链断裂，以保障金融安全和维护经济社会稳定。
关键词： 民间金融； 发展现状； 发展前景
2010年3月24日召开的国务院常务会议明确提出，鼓励和引导民间资本兴办金融机构。业内人士在接受上海证券报采访时表示，这意味着民间金融组织有望取得合法身份。早期的金融理论中，作为非正规金融的民间金融没有受到足够的重视，是政府打击的对象。20世纪90年代初开始，许多国家通过实证研究表明，民间金融之所以能够产生并长期存在，在于它在资源的调动和分配活动中能发挥重要的作用，能解决许多正规金融系统难以解决的重要问题。如中小企业和弱势群体的融资问题，民间金融开始受到越来越多的关注。
一、民间金融的发展现状
（一）形式和渠道具有地区性差异
传统农区，农户的生活性借款多于生产性借款，民间金融保持着自由借贷的传统，资金主要靠亲戚朋友提供。张家口坝上地区，当双方关系亲密时一些临时性借贷一般不付利息，即使支付利息，其利率也比其他形式的民间借贷低。在新型农区，如种植暖棚蔬菜、特色水果等的农区，农户多为季节性借款，民间金融趋于组织化。张家口的涿鹿、崇礼地区借款的利率要高于生活性借款的利率。在经济较发达地区，民营中小企业对民间金融的需求占较大比重，民间金融体现出规模化的特点。张家口的宣化、沙城地区，该借款的利率较高，金额也较大。
（二）借贷方式相对比较单一
农村民间金融的借贷方式主要为信用借款，民间金融的主要形式——私人借贷就是一种非常古老的信用形式。资金持有者一般只向周边熟悉的农户放贷，通常局限于一个村或邻近村的农户。民营中小企业的借贷主要发生在有经常业务往来、借出方对借入方的经营情况十分了解的企业间。借贷双方由于十分熟悉和了解，贷款一般不需要抵押和担保，多为信用贷款。通过对张家口农村地区的调查，60%的农村家庭在需要借款时首先考虑的是向亲戚、朋友等借款，大大高于向银行贷款的比重。
（三）利率相对较高，借贷期限较短
民间金融的利率一般由资本市场上资金需求和供给关系决定，并参考借款人的信用、借款期限以及与借款人的亲疏关系，平均利率水平高于银行同期的利率水平。借贷主要是由于生活和生产急需时，农户和民营中小企业会面对较高的利率，一旦渡过难关，会立即偿还贷款，贷款期限一般较短，以6—12个月期限居多，月利率平均在2%~3%，利息支付方式以按月支付和按季支付最为普遍。期限越短，利率会越高。
（四）交易成本低，融资金额不断上升
中国社会具有浓厚的乡土特色，受中国传统文化的影响，农村民间金融也具有乡土性，多发生在具有血缘关系的家族内部或是朋友乡邻之间，彼此非常熟悉，借出者对借入者的经营情况和收益状况很清楚，对借款人的人品、资信情况等也有深入了解，因此信息成本很低。借款后彼此能保持较频繁的接触，对借款者的生产活动和资金使用状况等信息也很清楚，收集和处理贷款的监督成本和跟踪成本也较低，从而降低了整个金融活动交易成本。农户发生的民间借贷金额普遍较小，一般都在万元以下。而企业的借贷规模一般较大，一般在10—30万元之间。近几年随着农村经济的飞速发展，民营中小企业的规模日益扩大，需要的资金不断上升，融资金额也随之攀升。
（五）金融覆盖率高
民间金融由于其特有的优势，在农村广泛存在着。调查发现，在张家口的农村地区，不管是经济较繁荣的地区，还是位置偏僻的地区，民间金融都普遍存在，有的地方还十分活跃。在农副业发展较好的农村地区，民间借贷的市场覆盖率更高，如蔚县东辛庄村，201户农户中多数家庭从事养猪、养羊和经营小煤厂，2006年有90%以上的农户发生过民间借贷。
（六）规模与民营经济的发达程度和贷款需求满足度密切相关
农村的中小企业贷款大多缺乏必要的抵押和担保，而对资金的需求规模却比较大，正规金融出于对风险和成本的考虑，一般不愿意将资金贷给他们，民营中小企业的资金主要依赖于民间金融。因此，民营企业发展水平较高而正规金融对其资金需求的满足度低的地区对民间金融的需求越大，民间金融也越呈现出组织化和规模化。
（七）公开程度逐渐上升
随着农村资金需求的不断扩大、政策管制的松动和金融改革的推进，民间金融内部和外部的环境都已有所改善，社会承认和认可的程度提高，以借贷为主要收入来源，资金实力较为雄厚，能够满足较大额度农村资金需求
的民间金融组织大量出现，民间金融正在由隐蔽的地下状态向半公开化甚至是全公开化程度转变，农村民间金融进入了一个新的发展时期。
二、民间金融的发展前景
通过对民间金融现状的调查分析，可以看出民间金融能够在夹缝中生存下来，说明它本身就有市场。随着市场的发展，正规金融体系远远不能满足整个经济发展的要求，就会出现一支新的金融体系，一些新的金融组织，或者一些新的金融形式。民间金融的特点符合农村经济发展的需要，不是一种可有可无的融资安排，不是对正规金融的拾遗补缺，而是一种必要的金融方式。笔者借鉴国际经验并结合我国实际，对我国农村民间金融的发展前景作出以下几种设计。
（一）设立小额贷款公司
中国的小额贷款在20世纪80年代就已经出现了。这些小额贷款试点没有实现真正的自主经营，主要是强调公益扶贫性质，而忽视了其商业性，所以绝大部分没有维持太长时间，能赢利者不到1%，其中大多是因资金困境而中途夭折，这也与政府当时严格控制金融业的背景有关。政府对金融业的严格限制在2005年发生改变，央行第一次提出，在有条件的地方，可以探索建立由自然人或企业发起的小额信贷组织。同年12月27日，第一批正式注册的新型民间商业性金融组织“晋源泰”和“日升隆”两家小额贷款有限公司在山西平遥县率先成立。通过对这两家小额信贷公司运行一年多的观察可知，作为商业性的民间金融机构，一定要体现盈利性和商业性，机构由市场和股东会说了算，而不能只由政府或监管部门决策。小额贷款组织应该主要是解决农村经济发展中遇到的贷款难的问题，其贷款对象应该以“三农”为主，以及为“三农”服务的其它经济实体。为促使小额贷款组织广泛地为农户服务，还应该规定单户贷款最高金额以及农户贷款占资本金总额的比例。从国际经验来看，小额信贷公司多会受到资金缺乏的困扰，要想持续发展，国家必须允许其吸收存款，逐步拓宽其融资渠道。
（二）发展为合作金融机构
合作金融是指由个人集资联合成立，以相互合作作为主要宗旨的金融机构的金融活动，由此建立的金融机构称为合作金融机构。该机构是由资金所有者各自为了自身融资方便自愿组织起来的机构，进出自由，每个人可根据出资的多少承担相应的责任，简便的手续和快捷的方式以及低于其他民间金融组织的利率使其可帮助急需资金的机构成员解决资金困难。近年来受到国际社会广泛赞扬的农村合作金融模式是孟加拉乡村银行（grameen bank）。该银行由接受过正规高等教育的孟加拉学者穆罕默德·尤努斯于1976 年创办，其宗旨是向农村地区追求自我就业的穷人提供小额流动资金贷款。从国际经验来看，合作金融事业在各国经济发展中都发挥了积极作用，各国的合作金融不存在完全一致的具体模式，各自的合作金融机构本身也随时间和经营环境的变化而调整。合作金融作为我国农村金融的基本组织形式，已在理论界达成共识，可以借鉴国际经验来发展和完善农村合作金融事业，通过对农村信用社的改进来形成合作金融机构。改革过程中应吸收民间金融的资金，根据当地经济和金融发展水平、农村信用社的经济实力和当地民间金融的规模来选择各自适宜的合作金融模式。
（三）成立社区银行（或称为村镇银行）
社区银行（community bank）源自美国，由当地移民社区中的农民或商人建立起来，并一直以住户、中小企业和农场主为主要的服务对象。其业务领域较为广泛，主要涉及商业银行各种业务，以及客户中介金融服务。美国独立社区银行协会（icba）定义的社区银行是独立的、由当地拥有并运营的机构，其资产少于1 000万到数十亿美元不等。由于其得到政府的大力支持，具有坚实的制度和法律保障。借鉴美国社区银行的成功经验，结合我国当前金融改革和发展的实际情况，发展社区银行，服务三农和民营中小企业，对我国农村经济发展有着重要的意义。社区银行可按照市场化原则自主设立、运作并为农户和民营中小企业提供方便快捷的个性化金融服务，这为民间资本进入银行业提供了一个比较现实的通道。
（四）发展民营银行
民间金融总体规模的不断加大和民间资本强烈的逐利性，成为创建民营银行的内在动因。市场经济要求金融机构按市场规则运行，民间金融组织逐步演化为民营银行顺理成章。综观世界无论是发展中国家还是发达国家民营银行的比重都在持续上升。在世界上少数国有银行占主导地位的国家多是一些比较贫穷和处于转型过程中的国家。在经济发达的工业国家中，国有银行所占比例都低于10%，而且其比重还在下降。中国民生银行的董事长经叔平曾表示：民营银行是我国未来间接融资需要大力发展的主体。民营银行适合为中小企业服务，开放民营银行可以为中小企业提供金融服务，还能加强金融市场的竞争，从而促进国有银行
的改革。当前中小企业融资难，相当程度上是银行业垄断程度过高，真正能够为农村经济发展服务的商业银行数量太少造成的。可通过引导民间金融组织逐步转化为规范化的民营银行，民营银行的服务对象定位于民营中小企业，为其提供灵活的专业化服务，解决民营企业融资难的问题。
（五）适度发展典当行
典当行是具有悠久历史的特殊的带有融资性质的服务行业，由于正规金融的融资信用要求较高，近年来古老的典当行业已以崭新的面貌和方便、灵活、快捷的服务在金融市场环境下赢得了一定的市场份额。在国家实行紧缩性货币政策的情况下，在农村农户和民营中小企业正规金融贷款满足率下降的前提下，典当行成为部分农户和民营中小企业短期应急性快速融资的“银行”。我国农村低收入人群多，中收入人群和高收入人群较少，典当作为一种特殊的融资方式，具有方式灵活、对典当物提供者信用要求很低、配套服务周全等明显优势。典当行作为农村资金融通的辅助工具，对农户和民营中小企业的资金融通起到了补充作用。
（六）发展成农村社会性投融资机构
社会性投融资机构是指在严密的财产契约关系约束下，通过对居民融资形成一定规模的资金积聚，从而进行各类专业性投资活动的金融企业，目前的投资基金可以视为这类企业的代表者。社会性投融资机构是居民财产权利社会化的一种必要形式，是将居民财产权利引入社会再生产活动的必不可少的纽带和桥梁，也是符合社会主义市场经济体制要求的新型资源配置主体。可成立服务于三农的民营投资公司、投资基金和其他各类投资机构，其功能是将民间资本引向实体产业。通过民间资本在社会性投融资中比重的增加，使分散的、小额的民间投资资金规模化，提高直接融资的比重，既规范了民间金融，也为投融资体制注入了新的活力。
【参考文献】
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